私募基金风险揭示书无托管

A. 私募基金的风险揭示书帮客户代签字的会怎样

没有代签的说法，代签，这个揭示书就没有无效，相当于没有签。私募可以去私募排排网了解。

B. 私募基金备案不通过应该怎么办

审核通不过原因之一：上传投资者明细表且加盖私募基金管理者公章；

解决方法：投资人明细包括姓名、机构名称、序号、身份证件号码，实缴金额，认缴金额，汇总金额。汇总金额应当与登记备案系统填报的实缴金额一致。

审核通不过原因之二：请管理人员出具私募基金是否募集完毕及是否继续对外募集的说明；

解决方法：管理人应如实出具上述说明，签章确认并上传至其他问题处。

审核通不过原因之三：请正确填写私募基金公司全称；

解决方法：私募基公司金全称应该与合同中的名称要一致。

审核通不过原因之四：若私募基金产品没有托管，需上传所有投资者签署的无托管协议。

解决方法：在管理者认为需要说明的其他问题里说明，合同中明确本产品无托管及保障私募基金财产安全的制度措施和纠纷解决机制的相关章节，同时上传所有投资者签署的无托管协议，无托管协议中明确说明“本基金无托管”。

审核不通过原因之五：请填写正确的管理类型

解决方法：有三类管理类型供选择，分别是自我管理、受托管理和顾问管理。自我管理指以有限责任公司、股份有限公司形式设立的公司型基金，通过组建内部管理团队实行自我管理，该公司型基金也应当履行管理人登记手续。受托管理指采取委托管理方式将资产委托私募基金管理人进行管理。顾问管理指私募基金管理人通过担任投资顾问的方式为信托公司、券商资管、QFII等管理资产。

审核不通过原因之六：请上传所有投资人所签字的风险揭示书

解决方法：将所有投资者签字的风险揭示书扫描在一个PDF文档内上传。

审核不通过原因之七：请上传募集规模证明。

解决方法：募集规模证明包括托管人开具的资金到账证明，或会计师事务所开具的验资证明，或银行对账单（并加盖银行公章），或工商登记调档材料等第三方出具的证明。

审核不通过原因之八：请对外募集后再到基金协会备案

解决方法：私募基金产品必须有外部投资人，私募基金管理人直投或者基金产品仅为基金管理人及其工作人员认购，中基协不予备案。

审核不通过原因之九：私募基金备案合伙人信息和工商注册信息不同。

解决方法：在能变更合伙人的情况下重新备案，暂时无法变的由合伙人出具承诺书，须承诺三个月以内变更完。

C. 私募基金季度更新出新规，哪些投资者的风险揭示

首先，按照法规的时间轴，看一下风险揭示书的演变过程： ■ 2014年8月21日 《私募投资基金监督管理暂行办法》 第十六条 私募基金管理人自行销售私募基金的，应当采取问卷调查等方式，对投资者的风险识别能力和风险承担能力进行评估，由投资者书面承诺符合合格投资者条件；应当制作风险揭示书，由投资者签字确认。 投资者风险识别能力和承担能力问卷及风险揭示书的内容与格式指引，由基金业协会按照不同类别私募基金的特点制定。 提出了私募基金管理人需要对投资者进行风险揭示并签字确认。但由于协会没有细化的标准，所以还没有指引文件要求具体怎样执行。 ■ 2016年7月15日 《私募投资基金募集行为管理办法》 第二十六条 在投资者签署基金合同之前，募集机构应当向投资者说明有关法律法规，说明投资冷静期、回访确认等程序性安排以及投资者的相关权利，重点揭示私募基金风险，并与投资者签署风险揭示书。 风险揭示书的内容包括但不限于：
（一）私募基金的特殊风险，包括基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险、基金未托管所涉风险、基金委托募集所涉风险、外包事项所涉风险、聘请投资顾问所涉风险、未在中国基金业协会登记备案的风险等；
（二）私募基金的一般风险，包括资金损失风险、基金运营风险、流动性风险、募集失败风险、投资标的的风险、税收风险等；
（三）投资者对基金合同中投资者权益相关重要条款的逐项确认，包括当事人权利义务、费用及税收、纠纷解决方式等。 《私募投资基金风险揭示书内容与格式指引》详见附件二。 这里的附件二《私募投资基金风险揭示书内容与格式指引》是在2016年4月15日发布的，其中详细地写明了风险揭示书中必须的要素内容以及十三项需要投资者逐一签字的条款。
■ 2018年1月12日 《私募投资基金备案须知》 《私募投资基金备案须知》中第三点规定了涉及特殊风险的私募基金备案要求，其中要点摘录如下： 2、私募基金涉及关联交易的，私募基金管理人应当在风险揭示书中向投资者披露关联关系情况，并提交证明底层资产估值公允的材料、有效实施的关联交易风险控制制度、不损害投资人合法权益的承诺函等相关文件。 3、私募基金管理人应对投资人进行充分的风险揭示。根据《私募投资基金风险揭示书内容与格式指引》，私募基金管理人应当在风险揭示书的“特殊风险揭示”部分，重点对私募基金的资金流动性、关联交易、单一投资标的、产品架构、底层标的等所涉特殊风险进行披露。私募基金风险揭示书“投资者声明”部分所列的13类签字项，应当由全体投资人逐项签字确认。
由此，风险揭示书就演变成了目前我们看到的最新版本。 那么有些人就想问了，我不想知道风险揭示书以前是怎样的，我只想知道现在到底要上传什么。 其实，按照最新协会热线反馈的消息，私募管理人需要按照投资者购买基金产品的时间来判定是否需要上传新版的风险揭示书。 按照上面我们提到的三个时间节点： 2014年8月21日之前购买产品的客户，可以不签署风险揭示书； 2014年8月21日至2016年7月15日购买产品的客户要签署风险揭示书，但具体的形式和内容未做要求； 2016年7月15日至2018年1月12日购买产品的客户一定要签署具有十三项逐项签字确认内容的风险揭示书； 2018年1月12日之后购买产品的客户一定要按照协会最新要求，签署具有关联交易、单一投资标的等特殊风险揭示的风险揭示书。 所以，管理人可以按照上面的规律对号入座，提交与本季度更新上传的投资者清单相对应的风险揭示书即可。 热点问题
接下来，我们就大家在风险揭示书的上传实操中提到的一些问题进行讨论： 1、签电子合同和电子版风险揭示书的在上传时有什么要求呢？ 答：签电子版风险揭示书，不局限于之前的基金是否签署过电子合同，只要最终的内容是符合要求即可。 2、季度更新会像产品备案一样要求退回补正吗？ 答：如果投资者过多，或者在季度更新时间内，因客观原因无法重现签署风险揭示书，那么可以先写个说明文件，说明情况，但是会有被退回的风险。 3、已经备案成功的产品也要补传所有投资者的风险揭示书吗？产品备案的时候提交过所有投资者的风险揭示书啊，现在还要重新提交吗？ 答：不需要上传自产品备案以来全部的风险揭示书，而是上传本季度更新全部的投资者的风险揭示书，如果与备案时无变化，再上传一次即可。

D. 私募基金无托管协议怎样防范风险

无托管协议的话需要明确各方的权责，在资金转出上要严格把关。如果你是投资者建议必须有托管的产品才去投资；如果你是管理人，建议增加个托管行，这样出了事情可以规避部分法律风险

E. 私募基金风险揭示书的内容有哪些

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引
投资有风险当您/贵机构认购或申购私募基金时，可能获得投资收益，但同时也面临着投资风险您/贵机构在做出投资决策之前，请仔细阅读本风险揭示书和基金合同公司章程或者合伙协议（以下统称基金合同），充分认识本基金的风险收益特征和产品特性，认真考虑基金存在的各项风险因素，并充分考虑自身的风险承受能力，理性判断并谨慎做出投资决策
根据有关法律法规，基金管理人[具体机构名称]及投资者分别作出如下承诺风险揭示及声明：
一基金管理人承诺
（一）私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会（以下简称中国基金业协会）登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码
（二）私募基金管理人向投资者声明，中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力持续合规情况的认可；不作为对基金财产安全的保证
（三）私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已（或已委托基金销售机构）向投资者揭示了相关风险；已经了解私募基金投资者的风险偏好风险认知能力和承受能力；已向私募基金投资者说明有关法律法规，说明投资冷静期回访确认的制度安排以及投资者的权利
（四）私募基金管理人承诺按照恪尽职守诚实信用谨慎勤勉的原则管理运用基金财产，不保证基金财产一定盈利，也不保证最低收益
二风险揭示
（一）特殊风险揭示
[具体风险应由管理人根据私募基金的特殊性阐明]
若存在以下事项，应特别揭示风险：
1基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险；
2私募基金未托管所涉风险；
3私募基金委托募集所涉风险
4私募基金外包事项所涉风险；
5私募基金聘请投资顾问所涉风险；
6私募基金未在中国基金业协会履行登记备案手续所涉风险
（二）一般风险揭示
1资金损失风险
基金管理人依照恪尽职守诚实信用谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失，也不保证一定盈利及最低收益
本基金属于[相应评级水平]风险投资品种，适合风险识别评估承受能力[相应评级水平]的合格投资者
2基金运营风险
基金管理人依据基金合同约定管理和运用基金财产所产生的风险，由基金财产
及投资者承担投资者应充分知晓投资运营的相关风险，其风险应由投资者自担
3流动性风险
本基金预计存续期限为基金成立之日[ ]起至[存续期限]（包括延长期（如有））结束并清算完毕为止在本基金存续期内，投资者可能面临资金不能退出带来的流动性风险
根据实际投资运作情况，本基金有可能提前结束或延期结束，投资者可能因此
面临委托资金不能按期退出等风险
4募集失败风险
本基金的成立需符合相关法律法规的规定，本基金可能存在不能满足成立条件从而无法成立的风险
基金管理人的责任承担方式：
（一）以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用；
（二）在基金募集期限届满（确认基金无法成立）后三十日内返还投资人已交纳的款项，并加计银行同期存款利息
5投资标的风险（适用于股权类）
本基金投资标的的价值取决于投资对象的经营状况，原股东对所投资企业的管理和运营，相关市场宏观调控政策财政税收政策产业政策法律法规经济周期的变化以及区域市场竞争格局的变化等都可能影响所投资企业经营状况，进而影响本基金投资标的的价值
6税收风险
契约性基金所适用的税收征管法律法规可能会由于国家相关税收政策调整而发生变化，投资者收益也可能因相关税收政策调整而受到影响
7其他风险
包括但不限于法律与政策风险发生不可抗力事件的风险技术风险和操作风险等
三投资者声明
作为该私募基金的投资者，本人/机构已充分了解并谨慎评估自身风险承受能力，自愿自行承担投资该私募基金所面临的风险本人/机构做出以下陈述和声明，并确认（自然人投资者在每段段尾________内签名，机构投资者在本页尾页盖章，加盖骑缝章）其内容的真实和正确：
1本人/机构已仔细阅读私募基金法律文件和其他文件，充分理解相关权利义务本私募基金运作方式及风险收益特征，愿意承担由上述风险引致的全部后果________
2本人/机构知晓，基金管理人基金销售机构基金托管人及相关机构不应当对基金财产的收益状况作出任何承诺或担保________
3本人/机构已通过中国基金业协会的官方网站（www.amac.org.cn）查询了私募基金管理人的基本信息，并将于本私募基金完成备案后查实其募集结算资金专用账户的相关信息与打款账户信息的一致性________
4在购买本私募基金前，本人/机构已符合私募投资基金监督管理暂行办法有关合格投资者的要求并已按照募集机构的要求提供相关证明文件________
5本人/机构已认真阅读并完全理解基金合同的所有内容，并愿意自行承担购买私募基金的法律责任________
6本人/机构已认真阅读并完全理解基金合同第××章第××节当事人的权利与义务的所有内容，并愿意自行承担购买私募基金的法律责任________
7本人/机构知晓，投资冷静期及回访确认的制度安排以及在此期间的权利________
8本人/机构已认真阅读并完全理解基金合同第××章第××节私募基金的投资的所有内容，并愿意自行承担购买私募基金的法律责任________
9本人/机构已认真阅读并完全理解基金合同第××章第××节私募基金的费用与税收中的所有内容________
10本人/机构已认真阅读并完全理解基金合同第××章第××节争议的处理中的所有内容________
11本人/机构知晓，中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力持续合规情况的认可；不作为对基金财产安全的保证________
12本人/机构承诺本次投资行为是为本人/机构购买私募投资基金________
13本人/机构承诺不以非法拆分转让为目的购买私募基金，不会突破合格投资者标准，将私募基金份额或其收益权进行非法拆分转让________
基金投资者（自然人签字或机构盖章）：
日期：
经办员（签字）：
日期：
募集机构（盖章）：
日期：

F. 无托管的私募基金的备案要求有哪些

若私募基金没有托管，请补充提交所有投资者签署的无托管确认书(“无托管确认书”中说明“本基金无托管”)，或在“管理人认为需要说明的其他问题”里说明，合同中明确约定本产品无托管且保障私募基金财产安全的制度措施和纠纷解决机制的相关章节。若私募基金没有托管，请补充提交所有投资者签署的无托管确认书(“无托管确认书”中说明“本基金无托管”)，或在“管理人认为需要说明的其他问题”里说明，合同中明确约定本产品无托管且保障私募基金财产安全的制度措施和纠纷解决机制的相关章节。