『壹』 如何用国债期货计算远期利率
试解：
1：隐含的远期利率：由于短期国债利率较低，45天的低于135天的，因此45天的短期国债在到期后距离135天的中间还有90天，期间这笔资金隐含的实际收益就是隐含的远期利率。
2：135天的国债收益减去45天的国债收益，除以中间间隔的90天，就是期间隐含的远期利率：
（135*10.5-45*10）/90=10.75%
3：由于短期国债隐含的远期利率10.75%高于短期国债期货隐含的远期利率10.6%，因此可以采取如下操作套利：
卖出45天到期的国债期货，90天后交割，隐含利率为10.6%，此为成本。
卖出135天到期的短期国债，90天后就成为45天后到期的短期国债，买入，隐含收益10.75%
其差额为纯收益。
『贰』 九五年的股市行情是牛市还是熊市
人们预料股票市场行情可能出现的两种不同的发展趋势。牛市是预料股市行情看涨，前景乐观的专门术语；熊市是预料股市行情看跌，前景悲观的专门术语。
经历了94年的迭荡起伏后，95年大盘起伏较小，全年基本上在一个大箱体里震荡，震幅减小。
1995年1月3日：开始实行T＋1制度。
1995年1月23日起，深交所采用成份股指数。1994年7月20日是基准日， 基准日指数为1000点。”
3月底：证监会主席易人，由周道炯替代刘鸿儒。
谈1995年股市行情，不能不谈国债期货。1995年2月23日，是国债期货市场开市以来行情变化最大，最激烈，形势最险峻的一天。327品种异常波动，尾市空方大笔封杀，令市场目瞪口呆，措手不及。上交所宣布，23日下午16时22分13秒以后的“327”品种的所有成交无效。该部分成交不计入当日成交量范围之内。事后查明，327事件是由少数交易大户蓄意违规，操纵市场，扭曲价格，严重扰乱市场秩序所引起的国债期货风波。国债期货327事件，以万国证券为代表的空头和以中经开为代表的多头在国债期货市场对赌存款贴补率；万国证券赌输违规砸盘。万国证券老总管金生因此坐牢。
1995年3月底， 周道炯接替刘鸿儒人证监会主席。
3月底至5月底，管理层关于规范期货而下发的通知，决定等就有30项之多，不过期市又上演“多杀多”剧情，市场已失去理性
『叁』 美国十年期国债期货指数在哪里看
亲爱的楼主大人，您好，您可以在云掌股吧上看美国十年期国债期货指数
一张图看美国十年期国债收益指数
来源：英国经济数据 作者：Graham_Summers
美联储错过了最佳2011年至2012年加息时机，现在不得不维持低利率，为什么呢？
美国债券增长，555万亿美元，超过全球GDP的700%。三十多年来，美国利率一直呈现下降趋势，廉价资金成了最常见的事，美联储陷入困境，全球债市已开始大幅下挫，西班牙和意大利债券收益率上升，意味着债券价格下跌。日本同样面临临界点。
简而言之，美联储面临债券市场更大范围内的风险，美联储对加息不感兴趣。过去六年来，美联储维持低利率，美联储没有加息也许并不重要，重要的是美元可能面临下行风险，还有堆积如山的债券。