我国个人投资理财业务发展历程

Ⅰ 我国投资基金市场的发展历程及特点

1868年英国创立了世界上第一个基金机构，即"海外和殖民地政府信托组织"；1924年美国第一个共同基金，即"马萨诸塞投资信托基金"在波士顿设立。目前，全球约有30万亿美元的基金资产。

我国证券投资基金业务产生于八十年代后期，1987年，中国银行和中国国际信托投资公司等涉足投资基金业务。1991年武汉证券公司设立了"武汉证券投资基金"，接着"淄博乡镇企业投资基金"成立；之后，我国出现了投资基金热潮，沈阳、大连、上海、广东等27个省市、自治区、直辖市和计划单列市设立了多种不同类型的基金。1992年10月国内首家专业性基金管理公司--深圳投资基金管理公司成立。到1995年初，全国有10家基金在深圳证券交易所挂牌交易，有15家基金在上海证券交易所挂牌交易，还有一部分基金在全国各地的证券交易中心进行交易；截止1997年年底，全国共审批了75只基金，实际发行了73只，共募集约50亿元。这一时期设立的基金，我们通称为"老基金"，这些"老基金"主要是以封闭型基金为主，以契约型基金为主，以投资对象全能型为主，以基金规模较小型为主。

1997年10月7日，国务院原则通过了《证券投资基金管理暂行办法》，该办法对基金的设立、管理、运作和交易按照国际惯例进行了全面的规定，成为我国基金管理重要的法律规范，标志着我国证券投资基金发展进入了一个新的时期。从1998年4月开始的一年时间里，中国证监会批准了10只证券投资基金，按《证券投资基金管理暂行办法》设立的基金我们通称为"新基金"，10家"新基金"均为契约型基金，发行规模为20亿。随着我国证券市场的进一步发展，新的证券投资基金家数将不断增加，基金规模将会逐步扩大。证券投资基金作为我国证券市场上重要的机构投资者，在促进证券市场持续稳定与健康发展方面将发挥越来越大的作用。

我国投资基金发展基本情况综述
http://www.studa.net/Invests/040717/132432-2.html

Ⅱ 个人理财的我国状况

二十世纪70年代以来，全球商业银行在金融创新浪潮的冲击之下，个人理财业务获得了快速发展。根据资料显示，在过去的几年里，美国的银行业个人理财业务年平均利润率达到35%，年平均盈利增长率约为12%-15%。从发达国家银行个人理财业务的发展趋势看，个人理财业务具有批量大、风险低、业务范围广、经营收益稳定等优势，在商业银行业务发展中占据着重要位置。而在我国的香港特别行政区，贴身的个人理财服务也成为近年来银行业竞争的主要焦点，花旗、汇丰、渣打、恒生、东亚等主要银行纷纷推出了自己的理财套餐，针对不同收入的客户提供不同的服务，推动了港岛整体个人理财服务水平的不断提升。
1.我国商业银行理财业务的发展历程及其动因
20世纪90年代末期，我国一些商业银行开始尝试向客户提供专业化的投资顾问和个人外汇理财服务。2000年9月，中国人民银行改革外币利率管理体制，为外币理财业务创造了政策通道，其后几年外汇理财产品一直处于主导地位，但是总体规模不大，没有形成竞争市场。2004年11月，光大银行推出了投资于银行间债券市场的“阳光理财B计划”，开创了国内人民币理财产品的先河。中小股份制商业银行成为推动人民币理财业务发展先锋的直接原因是，在当时信贷投放高速增长的背景下，中小银行定期储蓄存款占比较低，缺乏稳定的资金来源，而发行人民币理财产品能够增强其吸储能力，缓解资金趋紧压力。
2006以来，随着客户理财服务需求的日益旺盛和市场竞争主体的多元化发展，银行理财产品市场规模呈现爆发式增长的态势。特别是面对存款市场激烈的同业竞争，国有商业银行开始持续加大理财产品的创新和发行力度，不断丰富和延伸理财品牌及价值链上的子产品。以工商银行为例，2005到2007年分别（发行）销售个人银行类理财产品190亿元、755亿元和1544亿元，年均增速达185.3%；而2008年仅上半年即累计（发行）销售个人理财产品5495亿元，同比大幅增长6.5倍。凭借网点资源、客户资源、综合实习优势，国有商业银行已经占据国内理财市场的主导地位。可见商业银行理财产品的发展是内在需求与外部环境共同作用的结果。面对转变经营模式、拓展收益渠道的压力，以及激烈的市场竞争环境，商业银行唯有加快理财业务发展的创新步伐，通过负债结构与收益结构的转变，形成理财产品与储蓄存款的联动效应，才能在同业竞争中立于不败之地。
2、我国商业银行理财产品运作模式的演进
在人民币理财产品的初创期，投资方向基本为银行间国债、央行票据、货币市场基金等固定收益工具。在风险管理方面，与初期的外币理财产品相比，人民币理财产品则更为规范，客户资金与银行自有资金相互隔离。应该说，这一时期的理财产品与商业银行熟悉、专注并具有传统优势的领域，依靠银行自身的平台就可以完成产品销售、资产配置、投资决策、清算分配等职能。
此后，由于银行间债券市场利率的走低以及资本市场的走强，商业银行纷纷探索新的理财产品运作模式。一是借助信托平台进入股票市场、产业投资市场。银行通过与信托公司合作，将理财资金委托给信托公司，信托公司则以自己的名义，进行股票和实业投资。在此种投资路径打通以后，理财产品形式上的创新层出不穷，比如新股申购、信托受益权转让以及由债券、股票、信托融资等产品组合而成的资产配置产品等。二是与外资金融机构合作推出结构性理财产品，实现覆盖全球市场的投资管理。尤其是QDII的推出，打通了人民币海外投资的通道，扩大了资源配置的半径，理财市场上出现了大量与利率、汇率、股指挂钩的产品。
反观国内，自1996年中信实业银行广州分行在国内最早挂出“私人理财中心”的牌子至今，随着国内居民收入水平的日益提高，理财意识的不断增强，个人理财市场规模持续扩大已成为不争的现实。今年夏季，美林集团发布的全球财富报告显示2003年中国内地百万美元富翁约有23.6万人，比上一年的21万增长了12%，这些富豪所掌握的财富总额已经达到了9690亿美元。若以人民币计算，即将近24万人成为了千万级别的富翁。而根据波士顿咨询公司（BCG）的最新研究报告，在2003年亚洲理财市场（不包括日本）6.4万亿美元的管理资产中有3.29万亿来自大中华区。而该报告更预测到2008年北京举办下界奥运会时，大中华区的财富增长率将达到27%，为4.2万亿美元，且中国大陆将超越香港和台湾成为理财市场成长趋势中的领导力量。
而国内被广泛引用的另一份调查结果则来自上海：该次抽样调查表明,大多数上海市民认为未经专家指导的自发理财方案有很大风险；有87%的被访问市民表示会接受银行提出的理财建议,其中32%的市民最感兴趣的是银行的理财咨询和理财方案设计；40%的人认为应增加代理客户投资操作,提供专家服务,并希望能与银行理财专家建立稳定和经常性的业务联系。由以上调查结果可见，如何理好财,用好自己的钱,使之能够不断保值、增值,发挥更大的作用已经成为越来越多逐渐富裕起来的国人所共同关注的话题。
面对如此巨大的市场需求，时至今日，国内各家银行拓展中高端个人理财业务的脚步一直未曾停滞。个人理财业务已经成为银行新的利润增长点，中外银行纷纷推出各自的个人理财品牌，并在个人高端客户市场和金融产品创新上展开了异常激烈的竞争。

Ⅲ 为什么说我国个人理财业务尚处于初级阶段并对我国个人理财发展谈谈自己的看法。

我国大部分人对于理财尚不精通，在余额宝推出之前，很多人都不知道货币基金的存在（现在很多人也不清楚余额宝就是货币基金）,而对于基金，股票，债券等投资者更少了。目前兴起的P2P也是鱼龙混杂，并不完善。个人的理财方式有很多种，但是我国大部分人只知道储蓄和余额宝，这是很初级的阶段。随着现在的年轻人知识的增多，旧观念的渐渐老去，以后的理方式会多起来，

Ⅳ 我国银行业的萌芽阶段及发展阶段

我国商业银行个人理财业务发展的萌芽期
与发达国家的个人理财业务发展历史相比，中国个人理财业务的发展历程非常短暂。20世纪80年代末到90年代是中国个人理财业务的萌芽阶段，当时商业银行开始尝试向客户提供专业化的投资顾问和个人外汇理财服务，但大多数的居民还没有理财意识和概念。
我国商业银行个人理财业务发展的形成期
21世纪初到2005年是我国商业银行个人理财业务发展的形成时期，2000年9月，中国人民银行改革外币利率管理体制，为外币理财业务创造了政策通道，其后几年外汇理财产品一直处于主导地位，但是总体规模不大，没有形成竞争市场。

Ⅳ 浅析我国居民个人应如何进行投资理财规划

摘要：个人金融业务和投资选项，投资信贷调适行为可以界定为偏好。设定与投资的趋势，某一个家族的需要或特定类型的资产，原则的个人财务和投资额的现状，以及个人财务的得到的效益分析，我们希望能够帮助个人理财的和投资行为提供。 关键词：投资；理财；收益 中国的改革开放以来，在经济和社会发展的方面，一个很重要的结果就是中等收入人群在不断发展，形成了一个富有的阶层。中等收入阶层，他们逐渐变得的影响，支援我国消费结构的影响，消费格局的信贷的主导力量，这将产生一个可能会造成人身金融需要和实际情况的需求。今年以来融资的繁荣正在崛起信贷在住宅，商业银行纷纷推出多种金融产品的，在国家财政资源日益增长的需求，中国进入了个人理财的的年代。 一、个人投资理财应遵循原则 以财务管理为一个长期的的过程，需要的时间和耐性，您不能指望它能一夜暴富。居民的安全问题就是不是企业，资产信贷的盈利能力信贷应该第一信贷地方应该是在第二位。为了确保较好的资产流动性，维持盈余信贷的支付能力，而不是资金链出现绷得紧紧的。增强信贷保险意识。由于保护力的重要手段之一，保险不仅是一个家庭的关怀，也是居民资产信贷的重要组成部分。要合理地单独的生活的保护和投资数值。价值投资的是一个长期的信贷行为，在将来更高品质的生活，但而不是因为投资额和过度的减少当前生活质量的。投资基金应该在首都以外的正常人的生活消费，这个“多余的现金”投资。投资者为了保持良好的态度。 二、我国居民个人投资理财的现状 由于起步较晚，不完善的发展，导致根据目前的财务市场的规模小，规模优势困难才能充分地发挥，这已成为制约其发展的信贷一个重要的因素。近年来，越来越多地的个人理财市场的规模一直拓展，但市场自身信贷增长的规模，但是及其开发前提条件。 居民本身的财政管理级别低，财务管理的技能稀缺性，贫困地区的，随着国家积极支持低收入人士和中等收入人群之信贷政策，一定会带给显著信贷信贷信用的个人的财富增加，越来越多的人们开始金融信用，意识和信贷做法的财务管理策略，在中国居民的投资额是非常保守，有很多居民依然坚持节约仅的理财方式。 服务的促销缺乏敬业精神。高收入的信贷的年轻人，谁接纳外资金融机构的个人的金融服务，服务态度总体，与类似的国内业务信贷但是不能够同意。服务缺乏差异性，个性化的。发达国家和地区的在金融部门，银行实施区别地实施服务，已经成为一种常态的经济意义，在中国对商业银行的财务管理工作主要侧重于增益的宣传，他们信贷的大部分的没有任何严格履行义务，风险预警普通居民没有足够的风险和好处的理解。导致居民购买银行业务产品的是财政。 居民需要设计出个性化的理财的产品。超过百家商业银行及金融的产品，推出了只有几十大型商业银行，在中国内地的个人理财产品，差距非常庞大。它就是在这个阶段个人金融工具，主要的在银行的业务线，主要包括保证金，借款，外来交流宝，个人理财的，银行转让或其他金融产品的，商品，包括保险，政府公债型开放式基金后银证通，银证转帐的渠道的实现客户的账户基金，在银行和股市的流通，金融产品创新有必要加强的服务的水平不高。 个人金融服务，一种新的商业，有很多人都熟悉了某一特定市场的，但是在同一时间掌握各种市场化运作的有关律法和盈利的为数不多的全能选手。个人金融服务的商业银行，现有员工超过的原有职工从事传统的银行业务，只能处理简单的业务，以满足较低级别的消费品金融服务，融市场资金，投资额，交易买卖的需要与在其他方面的投资额，了解甚少更不用提的产品开发和投资组合设计。 相关的领域和学科的了解和认识。会涉及居民的金融和投资过程中，投资组合的财政投入，房地产投资，保险计划，有针对性地选择不同尺寸的风险储蓄债券，股票，保险，房地产投资，基础上的个人喜好和居民的资产头寸投资额仪器仪表，发展有效投资程序，最大限度的避免的风险，减少损失。有关趋势在目前的国家事务的理解，及时掌握的宏观经济政策，法律和法规。 居民的金融和投资一定是理性的，周密的计划，及在任何时候都保持清醒的头脑。流动资金合理的投资渠道的，应该是传统的银行储蓄存款余额，短期融资券和其它资产的变现。有一个显著上升的的趋势在今日的较高教育的成本现在预测资金需求可能会超过十年之后，关系的实际需要是十分的不同，达到这些目标拥有开展一个长期的资产的蓄积，并以保证该资产从通货膨胀受到侵蚀。按照的固定投资的公积金，只有增长潜力的的股票或偏股型基金透过时间买进同等数量的每月的定期，分散风险。 创建的退休基金。处于早期阶段就开始为退休保障做准备，

Ⅵ 求农业银行个人理财业务的发展历程，要具体的

长期以来，农行对个人的金融理财业务仅仅局限于储蓄、代收代付等简单的业务。随着个人财富的增长和金融市场的繁荣，90年代末开始，农行开始注重开展个人理财服务。 
    2001年，中国农业银行推出“金钥匙”金融超市，为客户提供“一站式”理财服务； 
    2003年，中国农业银行推出外汇理财业务，品种创新层出不穷；     2004年，中国农业银行推出人民币理财业务，理财业务出现了快速发展的势头； 
    2005年，中国农业银行在北京盛大推出“伴你成长”品牌战略发布暨产品推介会，将涵盖农业银行目前对公业务、个人业务、卡业务以及电子银行业务等多个方面的200多个金融产品整合在“伴你成长”战略品牌下； 
    2007年，环渤海地区、深圳、宁波等分行成立“金钥匙理财中心”旗舰店，进行个人理财服务的新尝试；2010年9月29日，中国农业银行在上海环球金融中心举行私人银行开业仪式，正式推出私人银行服务，标志着农业银行个人理财服务的日益完善，专业服务能力的进一步提升

Ⅶ 简述个人理财业务的发展过程

中国的资产管理行业因银行个人理财产品而兴起，从诞生、发展，到繁荣、沉淀仅用了15年时间，截止至2017年，总体规模就突破了110万亿。在这当中，银行理财产品所占份额最高，达到了29万亿（2017年）。
自光大银行在2004年推出的我国第一款人民币理财产品“阳光理财B计划”以来，理财产品已逐步成为越来越多家庭的金融资产“标配”。然而，随着资管行业的飞速发展和国内银行理财业务的全民普及，一些问题也随之不断浮出水面——刚性兑付、规避贷款规模、脱实向虚、强监管政策……可以说，压力、挑战随着发展，接踵而来。
在《2018年国务院政府工作报告》里，列举了今后几年中国面临的三场最重要的“战争”，其中与金融风险的战争排在第一位。
从2017 年“资管新规”征求意见稿的提到，到2018年的逐步落地，“破刚兑”、“净值化”、“限保本”，已成银行理财产品设计与发行的重点，按照监管要求，到2020年12月31日，所有理财产品将全部实现净值化管理。
2019年，银行理财产品的问题越来越多受到曝光，去了解银行理财史，其实也是一个看个人理财业务的发展过程。

Ⅷ 在我国，个人投资理财得渠道

首先问两个问题:

第一，你理财的目标是什么?

第二,你的风险承受能力是多少,能接受多少亏损?

如果是理财小白，风险承受能力普遍较低。所以还是建议尽量保守一点，最好不要有亏损，也不要有太大的波动。

在这样的假设之下。我们来讲讲一般的理财原则。

第一步，保险。保险是理财的第一关。没有保险，没有基本的保障,谈理财都是裸奔。这个你自己掂量,现在的保险,只要买对了,其实很便宜。

第二步，留够流动资金。一般是半年生活费。这个基本就是说，假如你失业了，或者受伤了，等等等等，有半年的钱可以续命。金融的本质是风险,理财第一步,先把你的人身风险cover掉。

接下来谈保值,也就是跑赢CPI的问题。这个特别简单。活期、定期、权益类产品,根据自己用钱的状况，分别放点。我们接下来一个个说。

一、活期类的产品

1、余额宝等货币基金。2.5%-3.5%。

余额宝是大多数人入门的首选，安全方面都有目共睹，可以说闭眼投也无所谓，虽然收益最近一直下降，2.6%还真不一定抗得住通胀，但日常使用的资金放在余额宝还是可以安心的，随用随取也很方便，

另外，如果想要比较高收益的货币基金，可以去支付宝频道搜“货币”，出来-大堆货币基金，挑个比余额宝收益高的货币基金试试手。

货币基金总体风险都是极低的，放心买吧，就留点零花钱在余额宝里。

2、P2P 8-10%

这类就是民间借贷，风险的话主要看平台。

我在P2P上的策略是“薅羊毛”，基本所有的平台都会有新手标，大多利率在6%-13%，7日-3个月，有的还有红包可以用。P2P理财一定要资金分散，选择排名靠前、后台够硬的平台。另外，新手标之外，选标的时候，最好选择有房产或者车辆抵押的标，并且看标的借贷人信息是否全面、真实。

PS：这里想科普一下P2B，是P2P的分支，P2P借款给个人，P2B借款给企业，相对来说安全很多，目前我也主要是在投P2B，毕竟我是金牛座，天生比较胆子小。

以自个儿为例，从2014年开始试水，到加仓并控制P2B仓位，没耗费过多精力，每年多挣个几万。我投的平台叫无界，现在投资可得100红包和500京东卡，感兴趣的可以去看看，传送门：100红包+500京东卡

三、权益类产品

这个说多了,可能楼主也不是能理解。而且风险会特别大。因为楼主只想跑赢CPI ,前两个用好了,5%跑赢CPI问题不大的。是现在确实又是布局权益类产品的一个时机。

可以先学习学习。一般理财进阶的步骤是这样的: 货币基金一定期产品 (固收)一指数基金一主动型基金-股票。

今年这个时间点,可以从沪深300或者中证500开始。如果有收入来源,工资的一部分拿来定投挺好。因为现在股市总体是比较低的，慢慢定投,再一步步学习基金和股票就挺好。

Ⅸ 议我国居民个人应如何进行投资理财规划

其实资产组合是优化家庭财产结构和资产结构，变短期的低收益资产组合为长期的高收益资产组合的一系列活动。有一部分家庭，以中老年家庭为主要构成部分，他们的资产组合中，投资意识不强，保值的意愿使其资产过份向低风险低收益的品种集中，比如储蓄可能占银行与金融资产的85%以上，证券投资的比重过小，其家庭的实物资产多选择有较强消费性质的耐用消费品，是一种较典型的低效益资产组合方式;也有的家庭，以年轻夫妇为重要构成部分，其家庭投资又过份向高收益高风险的品种集中，带有明显的追求投机利润的家庭投资组合，如过份投向股票、期货、企业债券、外汇等形式，甚至为贪图高利参与各类社会集资，一旦失手，往往可能血本无归。这也是一种低效益的资产组合方式。还有的家庭虽然也认识到了高收益与高风险并存的道理，并开始按多品种，多期限组合投资项目，但对投资与投机的双重功能，相互关系，对投资项目的市场分割与转换认识不足，以及自有资产与他人资产的关系处理上容易失误，这也是低效益的资产组合方式。三、家庭投资理财的调整资产的组合要长期且经常处于效益最大化的状态，资产的组合就不能只是短期的静态剖面，而是一个动态的非线性过程，是对各种市场因素进行合理预期后，不断修正完善已实施的资产组合方案的过程。所以资产组合实际是一系列变动因素组成的函数，不断进行合理地有效地调整的依据是决定这一函数的基本变量是一系列不确定的因素:比如，家庭在占有信息并不充分的情况下进行投资组合，信息的无限性与信息占有的有限性间的矛盾始终存在，资本市场的不均衡是经常的，均衡是偶然的瞬间的，这里存在市场预期的困难，此外，政府的干预更具有不确定性，我国投资市场的政府干预力度较大，有时干预的依据不足，随意性的主观存在，使家庭关注客观经济运行走势的同时，经常要揣测政府对资本市场的政策干预，以此来决定投资组合与调整，比如我国股市的大起大落和其基本运行趋势，经常与政策的干预有关。资产调整基本反映出家庭对自身拥有资产的均衡预期的要求，家庭在投资调整过程中，决定各种资产相互依存关系并合理构筑自己的资产需求函数时，首先要考虑资产构成的均衡状态，是以市场上供求关系，所决定的资产偏好，收益支付能力为依据，从中发现最优的资产构成及实现方式，其次是对资产变动进行合理预期，使效益不仅在短期内符合收益最大，风险最小的原则，而且在长期运行中，也要使资产的效率最大，根据西方经济学的资产选择与调整理论:资产的组合顺序是，先选择无风险资产，再选择风险和收益都一般的资产，最后追加风险和收益都较高的资产投人，这样的资产调整是按照风险收益的要求进行的，符合资产组合的层次性，系统性要求，这样的资产调整是高效合理的。确认家庭是投资市场的一个重要主体的地位，认识其投资行为正不断趋于成熟，赋予他们更多的投资品种的选择，尤其是从安全性、流动性收益性不同方面拓展渠道和品种是政府从宏观角度应进一步解决的问题，以金融资产的多元化提供为例，在金融工具的提供上，在普通股之外，能否考虑增加优先股等种类，能否在现有国债的基础上增加品种，扩大金融债券，企业债券的发行规模是十分重要的。此外，金融衍生工具，包括股票期货，指数期货，债券期货等也不应持拒绝排斥的态度，衍生工具有投机性强、风险大的一面，但管理得法，规范得当，还有降低风险的一面，发达国家对衍生工具的使用已非常普遍。四、家庭投资理财如何获取收益：现在，不少家庭投资理财收效不理想，有的甚至因投资失误和理财不当而造成严重损失。那么，家庭投资理财，到底如何进行，才能取得预期收益呢？笔者进行了探讨：（一）、制订投资理财计划坚持“三性原则”—安全性、收益性和流动性。所谓安全性，将家庭储蓄投向不仅不蚀本、并且购买力不因通货膨胀而降低的途径，这是家庭投资理财的首要原则。所谓收益哇，将家庭储蓄投资之后要有增值，当然盈利越多越好，这是家庭投资理财的根本原则。所谓流动性，即变现性，家庭储蓄资金的运用要考虑其变成现金的能力，也就是说家里急需用这笔钱时能收回来，这是家庭投资理财的条件，如黄金、热门股票、某些债券、银行存单具有较高的变现性，而房地产、珠宝等不动产、保险金等变现性就较差。（二）、了解和掌握相关领域和学科的知识。在进行家庭投资理财过程中，将涉及金融投资、房地产投资、保险计划等组合投资，因而，首先要了解投资工具的功能和特性，根据个人的投资偏好和家庭资产状况有针对性地选择风险大小不同的储蓄、债券、股票、保险、房地产等投资工具，制定有效的投资方案，最大限度的规避风险、减少损失。了解国家的时事动向，掌握宏观经济政策、相关的法律法规。家庭投资离不开国家经济背景，宏观经济导向直接制约投资工具性能的发挥和市场获利空间;同时，了解国家的法律法规，使得投资合法化，不参加非法融资活动，在可能的情况下通过合理避税提高收益。（三）、家庭投资理财要有理性，精心规划，时刻保持冷静头脑。科学管理如何妥善累积人生各阶段的财富，并且将财富做有计划有系统的管理，是现代家庭必备的理财观。（1）建立流动资金。流动资金的规模通常应该等于3个月或6个月的家庭收入，以防可能出现突发的、出乎预料的应急费用。流动资金的合理投资渠道应是银行的常规性储蓄存款、短期国债等可变现资产。（2）建立教育基金。当今高等教育的成本有着显著的上升趋势，如果现在预测的资金需求在十几年后可能会与实际的需要之间存在很大差异，要达到这些目标就得进行长期的资产积累，并保证资产免受通货膨胀的侵蚀。目前很多理财专家都推崇定期定额投资基金的方式，您可以选择一股只有增长潜力的股票或偏股票型基金，每月定期购买相同金额，通过时间分散风险。（3）建立退休基金。在开始为退休做准备的早期阶段，投资策略应该偏重于收益性，相对也要承担较高的风险；而越接近退休，退休基金的安全性就越发重要，保险方面也要进一步加大养老型险种投入。（四）、计算“生活风险忍受度”，量力而投。所谓“生活风险忍受度”是指如果家庭主要收人者发生严重事故，家庭生活所能维持的时间长度。