個人理財風險和報酬成

1. 個人投資的影響個人投資報酬的因素

(一)時間
在其他條件相同的情況下，時間的長短與獲利成正比。因而會有「長期投資是贏」一說。尤其當我們以閑置資金進行投資時，時間還可以帶來利滾利的效果，更可以擴大財富的積累。獲取高報酬一般有兩條途徑：一是從事高風險高報酬的短期投資；一是進行低風險但獲利高於一般平均的長期投資。前者有損失本金的危險，後者把一切交給時間，等著收獲。其實，談到投資時間，還有一點十分重要，那就是掌握現在。如果投資者手中有充裕的閑置資金，就應該立即進行投資。有些投資者總是犯有「再等等，以後再投資」的毛病，結果丟失了時間可以積累財富的功能。
(二)通貨膨脹
通貨膨脹是經濟社會中不可避免的現象。自從人類有貨幣流通以來，它幾乎是無時不在，無所不在。通貨膨脹的影響之一是削弱貨幣的購買力。
消費物價指數是考察通脹率的一個重要指標，2003年我國物價指數總體上漲了1.2%，2004年預計漲幅在2.2%左右，如果這一指數超過了居民儲蓄存款利率，那麼居民儲蓄利率實際就為負利率。以目前1年期居民儲蓄存款為例，其年利率為2.25%，扣除20%的利息稅，實際存款利率只有1.8%。如果以2004年消費物價指數預計漲幅2.2%計算，那麼，居民存進銀行的實際利率就為負值，表面上拿了利息，但實際上已經貶值0.4%。通貨膨脹導致實際利率為負的現象對現金、定息和債券的損耗最大，這將直接影響到個人投資的投資組合。為避免現金存款的縮水，居民應該將儲蓄存款轉移至其他投資領域，進行多元化理財。現在，越來越多的高收人人群更多會選擇股市、基金、房地產等領域進行投資。隨著人們投資意識的加強和投資品種的豐富，投資多元化將是未來的發展趨勢。
具體來說，應對通貨膨脹，個人投資者一般有三項措施。第一，固定收益投資，宜短不宜長。在預期利率上調的時候老百姓投資一些固定收益產品時，不應該選擇那些期限太長的產品。比如，一些年金類的保險，現在的收益鎖定在一個較低的水平之上，一旦利率上調對個人投資者來說就很不劃算。此時投資者應選擇一些短期產品。第二，炒股、炒房、炒黃金，小利大風險。炒股、炒房、買黃金是國際上通行的抵禦通貨膨脹風險的幾大招式。但是由於目前國內這三大投資市場的特殊性，投資者應謹慎進入。一般來說，通脹帶來的結果是房價、股價的上漲，但同時，由於利率上升預期對房產、股市的上漲又有抑製作用，所以能否通過炒股、炒房來抵禦通貨膨脹的風險，得看兩者「角力」的結果。而黃金雖然是硬通貨，但是國內金價除了受通貨膨脹影響之外，還取決於很多因素，所以投資黃金也未必一定能保值。第三，貸款買房、買車。由於通貨膨脹是一個持續的過程，如果今天借給別人1萬元，3年期，等到3年後1萬元早就貶值了，所以盡量少借錢給別人。只要貸款利率沒有調整，依然維持現在的貸款水平，而消費價格指數大幅上漲，那麼投資者貸款買房、買車是非常劃算的一件事。
(三)財務杠桿
財務杠桿操作是借別人的錢，來幫自己賺錢的一種方式。我們可以舉個例子來說明。假設現在有一項投資，需要10萬元的資本，預計會有30%的報酬率，如果我們全部都是以自有資金來投資，那麼這10萬元的自有資金報酬率就是30%。但是如果我們只拿出6萬元，另外4萬元是利用借貸的方式，借款年利率15%，那麼，投資報酬率就高達40%。依此類推，我們可以知道自有資金愈少，財務杠桿操作的效益愈高。
雖然利用財務杠桿操作，看起來獲利率很不錯，但這必須「操作得當」。如果判斷失「反財務杠桿操作」，擴大損失。因此，財務杠桿操作，雖然在投資上常被利用，但仍是一種較高風險的投資策略，投資人若個性保守，或不能承擔虧損的後果，還是盡量少利用為好。
(四)所得稅
隨著我國經濟的快速發展，居民收入水平的不斷提高，越來越多的人成為個人所得稅的納稅人，與之相應，財政收入中來源於個人所得稅的比重也呈逐年上升的趨勢。從提高投資收益、減輕稅收負擔的角度出發，個人投資者在進行投資時，應該要考慮到不同投資對象的所得稅徵收情況。由於是事後才扣繳，所以很多人在進行投資時，往往會忽略了稅項因素。我國現行的個人所得稅法規定了一系列的稅收優惠政策，其中包括一些減稅、免稅政策及額外的扣除標准，能否有效利用這些政策，直接關系個人投資收益的多少。從目前稅收政策分析看，可以利用以下方法通過股息、利息、紅利所得的稅收優惠來進行納稅籌劃。
1．投資於專項基金
國務院《從儲蓄存款利息所得徵收個人所得稅實施方法》第五條規定：「對個人取得的教育儲蓄存款利息所得以及國務院財政部門確定的其他專項儲蓄存款或者儲蓄性專項基金存款的利息所得，免徵個人所得稅。」根據這一規定，教育儲蓄、住房公積金、醫療保險金、基本養老保險金、失業保險基金，按一定限額或比例存人銀行個人賬戶所得的利息收入免徵個人所得稅。這為納稅人進行納稅籌劃提供了有利的條件。具體做法是將個人的存款按教育基金或其他免稅基金的形式存人金融機構。這樣不僅可以少繳稅款，而且也為子女教育、家庭正常生活秩序提供了保障。
2．投資於國債
個人所得稅法規定，個人取得的國債和國家發行的金融債券，利息所得免稅。這樣，個人在進行投資理財時，購買國債不失為一種較好的選擇。
3．股息、紅利以股票股利形式發放
對於個人持有的股票、債券而取得的股利、紅利所得，稅法規定予以徵收個人所得稅。但各國為了鼓勵企業和個人進行投資和再投資，規定的股票形式發放股利免繳個人所得稅。這樣，在預測企業發展前景非常可觀、股票具有較大升值潛力的情況下，可以將本該領取的股息、紅利所得留在企業，作為再投資。這種籌劃方法，即可以免繳個人所得稅，又可以更好地促進企業的發展，使得自己的股票價值更為可觀。當股東需要現金時，可以將分得的股票股利出售，獲得的資本利得免繳個人所得稅。

2. 求一份簡單的個人投資風險與收益案例 如下例。下面這個例子美中不足之處，收益明顯大於風險

法國某集團基金，每年投入20萬，連續投資三年，年收益15%，逐年遞增，收益如下圖

3. 個人對理財的風險怎樣採取措施

理財的風險和收益是並存的。
如果你想保守理財，並且閑錢不是很多的話，建議12張存單法進行理財；
如果你想收益稍高一些，但風險不要太大的話，建議你去銀行買理財產品。

4. 個人理財以擴大收益為先對嗎

朋友，你好！

個人理財當然要考慮投資收益率，但是這個只能排第二位，因為更重要的是安全性，所以安全第一，在確保安全的情況下，再考慮如何擴大收益率，就對了。假如安全不能保障，收益率再高還有意義嗎？巴菲特說過投資的兩大原則：一、保住本金；二、永遠記住第一條。

很多人說，高風險高收益，風險和收益是成正比的。我並不完全贊同這句話，雖然這句話有他的道理，但是只適用於某些特定的市場而已。比如說股票和期貨市場，想追求高收益，必須冒更高的風險。

其實，當下也有一些理財方式，能夠獲得較高的收益，風險其實並不高。只是這些方式不被一般人所熟知，或者說不在那個圈子買不到而已。

5. 個人理財產品年化收益10%處於一個什麼樣的風險水平

處於一個「風險很高」的水平。投資理財最重要的就是要選擇適合自己的收益目標、風險偏好、以及流動性要求的產品，選擇「靠譜」有信用背書的平台。另外，謹記高收益一定存在「高風險」概率。

現階段，度小滿理財APP（原網路理財）平台上就有一些包括活期、定期理財產品、精選基金產品可供用戶根據自己的流動性偏好、風險偏好進行選擇。

如活期產品「三湘銀行活期」，提前支取收益3.9%左右，隨時存取，當日起息，節假日無限制，任意自然日支取，當日實時到賬，無交易日限制，無限額限制，50萬以內100%賠付；

如定期銀行理財產品「振興智慧存」，年化收益率在4.8%左右，屬於銀行存款產品，50萬以內100%賠付，適合穩健型及以上投資者；

還有一些精選的權益類基金產品，適合能夠承擔一定風險，追求財富保值、增值的投資者。您可以在應用市場搜索「度小滿理財APP下載鏈接」或者關注「度小滿科技服務號（xiaomanlicai）」了解詳細產品信息。投資有風險，理財需謹慎哦！

6. 個人理財與風險管理的區別

個人理財是指根據財務狀況，建立合理的個人財務規劃，並適當參與投資活動。個人理財的投資包括：股票、基金、國債、儲蓄等八個內容。現代意義的個人理財，不同於單純的儲蓄或投資，它不僅包括財富的積累，而且還囊括了財富的保障和安排。財富保障的核心是對風險的管理和控制，也就是當自己的生命和健康出現了意外，或個人所處的經濟環境發生了重大不利變化，如惡性通貨膨脹、匯率大幅降低等問題時，自己和家人的生活水平不至於受到嚴重的影響。
風險管理是指如何在項目或者企業一個肯定有風險的環境里把風險減至最低的管理過程。
風險管理 當中包括了對風險的量度、評估和應變策略。理想的風險管理，是一連串排好優先次序的過程，使當中的可以引致最大損失及最可能發生的事情優先處理、而相對風險較低的事情則押後處理。
現實情況里，優化的過程往往很難決定，因為風險和發生的可能性通常並不一致，所以要權衡兩者的比重，以便作出最合適的決定。

7. 如何理解投資風險和報酬之間的關系

投資要面對各種風險，你所承受的風險越高，你就擁有獲得高回報的理由。但是，風險與回報並不成正比，所以，投資需謹慎。

8. 個人理財是怎麼理的

叫醒你的活期存款 兩個10萬元的不同理財技巧

你不理財，財不理你。對於年輕白領一族來說，精打細算的理財規劃絕對是狗年財運來臨前的第一項准備。

如果有人問你，你的收入來源有哪些？你給出的答案很可能只有工作收入。其實對工薪族來說，如果搜集了信息，動用了智慧，理財收入可以成為你另外一個收入來源。

對於年輕的工薪族來說，積累人生第一個10萬元，通常是需要相當毅力的，即便下定決心每月必須固定存入多少錢，很多時候也因為忙碌、遺忘、額外支出等原因讓強制儲蓄的願望泡了湯。很多時候我們也明白，其實每個月收入中拋開必要的生活開支，多花幾百元和少花幾百元對我們的生活基本沒有影響，關鍵就是，如何在我們還沒有隨意消費完之前，及時地將這些可花可不花的資金沉澱下來。

而要積累第二個10萬元，就有很多捷徑可走了，因為有了理財的本錢，錢生錢就容易多了。28歲的關女士幸運地得到父母贈予的20萬元後，一直把它放在銀行里存活期，當去年受人指點購買收益3.4%的人民幣理財產品後，竟賺了7000元，對於之前白白流去的銀子只好連連叫苦。這正是這一階段理財意識的重要體現。有一種說法，如果一個人30歲時有50萬元，他不用做別的只是穩健打理，那麼這個人退休時將有幾百萬元甚至上千萬元。

積累人生這兩個10萬元，需要動用的確實是不同的腦部神經，需要搜集的是不同的理財技巧，需要具備的是同樣的理財觀念。今天，《競報》理財與大家一起探討的是兩個10萬元的不同技巧，同時也希望大家能夠從打理新年的第一個月收入開始，盡早制定出自己的理財計劃，享受狗年的財運生活。

第一個10萬元 財富積累階段

基金定投收益高於零存整取

儲蓄法 工資卡理財：約定儲蓄轉存

或許你還沒有意識到，作為白領的你，當每月的工資都被公司直接打在了卡上，自己用多少取多少，每月節余部分放在卡里吃活期利息時，這種多數同事們都採用的做法，已經讓你白白丟掉了三倍左右的定期利息，看似幾十元到幾百元的差別，時間一長損失可就大了。更重要的是，這種方法非常不利於資本的積累，這樣的「不理財」方式，讓你實現第一個10萬元目標難了不少。

所以，先從你的活期存款開始吧。

據了解，目前各家銀行都有自動轉存服務，用戶可以憑工資卡和有效身份證件，到銀行櫃台開通這項服務，並可設定一個轉存點，讓資金在定期賬戶和活期賬戶間自動劃轉。通過這項業務，工薪族可完全實現為自己量身定製理財方案的目的，如設定零用錢金額、選擇定期儲蓄比例和期限等，實現資金在活期、定期、通知存款、約定轉存等賬戶間的自主流動，提高理財效率和資金收益率。據統計，如果資金平均分配為三個月定期到兩年定期，一年下來可以達到約1.75%的年綜合收益率。不過，需要注意的是，不同銀行的轉存起點和時間有所不同。

例如，假如您的月工資為6000元，與工資發放銀行簽訂了儲蓄協議，委託銀行在自己的活期工資賬戶中每月保留2500元，其餘資金按20%、30%和50%的比例，分別轉存到三個月、一年和三年的定期子賬戶上。如果您的零用錢超過2500元，銀行會按利息損失最小原則，由電腦系統從其定期子賬戶中選擇最近存入的定期存款提前支取，但如果當天補足取款，也不會造成利息損失。

「月光族」理財：零存整取

零存整取，就是每月固定存額，一般5元起存，存期分一年、三年、五年，存款金額由儲戶自定，每月存入一次，到期支取本息，其利息計算方法與整存整取定期儲蓄存款計息方法一致。中途如有漏存，應在次月補齊，未補存者，到期支取時按實存金額和實際存期，以支取日人民銀行公告的活期利率計算利息。

零存整取可以說是一種強制存款的方法，每月固定存入相同金額的錢，想不做「月光族」者可以通過這種方法養成「節流」的好習慣。

類儲蓄法 貨幣基金：活期儲蓄

所謂貨幣基金是一種主要投資央行票據、記賬式國債、金融債、協議存款等穩健型金融產品的開放式基金，因為它不像其他開放式基金一樣有認購和贖回費用，所以投資者可以把它當成「活期儲蓄」，而隨時購買和贖回，從發出贖回指令到可以取現一般需要2至3個工作日。

定期定額申購基金

定期定額申購基金很適合工薪族達到強制儲蓄的目標。已上市的各種開放式基金的數目已達到上百隻，它們的主發行渠道就是銀行。那麼，經常光顧銀行的工薪族，不妨選定其代銷的某隻基金，跟銀行簽訂一個協議約定每月扣款金額，以後每月銀行就會從你的資金賬戶中扣除約定款項，劃到基金賬戶完成基金的申購。這種方式有利於分散風險，長期穩定增值。這種投資法，不必掌握太多的專業知識，不必費心選定購買的時點，只需耐心一些堅持中長期持有，並且在一般情況下，基金定投的收益會高於零存整取的利息。正因為此，它甚至是工薪族為孩子儲備教育金或籌劃養老金的一個優良選擇。

定期定額買基金，選定哪只基金特別重要。一般來說，這種投資方式適合股票型基金或偏股票型混合基金，選擇的重要標準是看它的長期贏利能力。

銀行「月計劃」理財

一些股份制銀行有一種「月計劃」的存款方式，年收益可達到活期存款的3.3倍，通知存款的1.5倍，只要單個賬戶余額超過1萬元，就可以在每月下旬與銀行約定理財月計劃，銀行每月1日對外發布上期收益情況，並容許投資者在每月5日至25日終止方案，以保證資金的流動性，預期年收益率為1.7%至2.05%。

第二個10萬元 財富增值階段

五成穩守，五成「穩攻+強攻」

守：工作了幾年之後，或許你已經有了10萬元左右的存款，就可以好好打理一下多年積蓄，讓它加快增值速度了。

首先，應該把一半積蓄放在銀行存款或國債上，這些錢的作用不是增加收入，而是保本，避免讓財富暴露在不可控制的風險下。

除存款和國債之外，還可以關注一下其他低風險理財產品，如人民幣理財產品和貨幣市場基金，投資這些理財產品本金較安全，雖然給出的收益率都是預期收益率，沒有絕對的保證，但實際上收益率波動范圍並不大。比如拿出1萬-2萬元投入到貨幣或債券型開放式基金裡面，它可以替代活期存款。

在保證流動性和低風險的情況下，貨幣市場基金收益率一般為2%左右。貨幣基金一般不收取贖回費用，管理費用也較低，轉換又很靈活，本金的安全性很高，又是免稅的。

人民幣理財

深發展聚財寶

特點：有一個月和一個季度的周期，門檻5萬元，月結型預期年收益率在2%左右，季結型預計年收益率在2.16-2.70%，收益免稅。

光大銀行陽光理財

特點：陽光理財周計劃和月計劃，投資周期分別為一周和一個月，起點5萬元，月計劃的預期年收益率與一年期定存稅後利率相當。

民生銀行錢生錢B

特點：針對難以確定存款期限的客戶提供的增值服務，可隨時購買和支取，起點5萬元，收益率是活期利率的1.5-6倍不等。

美元理財

交通銀行得利寶

特點：最短投資周期三個月，1000美元為起點，預期收益率在4.25%左右。

匯豐銀行利率掛鉤

特點：周期最長6個月，起點2萬美元，保本型，每三個月定期收取投資收益，預計年收益率3.95%。

攻：剩餘的部分，就要去做生錢的工作了。「攻」的資金也可以分為「穩攻」和「強攻」兩部分。對於穩攻部分，有一定投資理財概念的人可以選波動度較小、報酬較穩健的理財產品，如混合型基金、大型藍籌股等，追求的年收益率在5%-10%不等。不過，在投資前要做一些功課，選出好的股票和基金才行；同時還需有投資組合的概念，通過分散投資來降低風險。作為業余的投資者，很難做到同時對多個股票「了如指掌」，所以在投資時要集中幾個股票。

專家給出了一些原則供投資者參考：1.同時持有股票個數不要超過3個。2. 60%資金用於中線操作，40%用於中短線。3.要謹慎對待過去6個月漲幅超過80%的股票。

強攻部分，是投資理財中最刺激的部分了，如成長型股票、股票型基金、期貨等，既有機會讓人一個月賺10%，也有可能一個月賠掉10%。投資這些高風險高收益的理財產品，必須有相當高的知識與經驗門檻，對於不擅長投資的工薪族，最好先以穩攻方式進行，在得到一些投資心得、功力較深厚之後，再加入強攻一族中去追求更高的收益率。

9. 關於個人理財的問題

選擇小額理財的人多半手頭沒有閑錢
零存整取類基金可能相對比較適合你

沙發說的第一招基金平均收益2%是不準確數字
我在四大銀行中的一家的總行
我們獲得的信息是去年基金平均年收益60%
這么高的收益是因為新興市場動力
今年當然就不會這么高了
所以你可以根據手頭資金和風險承受能力以及每個月的收入剩餘水平選擇基金品種和投資類型

但是我個人認為如果完全不懂金融和投資的業外人，如果風險承受能力不高，收入也不可觀，還是選擇銀行推出的各種理財產品比較好，例如結構性存款

如果個人對外匯有需求 手頭閑錢超過20萬人民幣
還可以選擇一些外匯結構性存款 外資銀行的利率相對較高
而且能從外匯本身的浮動上收益 外資銀行多半會給你提供個人客戶經理專門負責你的理財產品，相對申購贖回的時候也會方便很多