上海置達股權投資基金管理有限公司

Ⅰ 私募股權基金,如何進行投後管理

私募股權基金,如何進行投後管理?隨著我國經濟周期更進和宏觀政策的不斷完善，PE 行業得到持續的發展。我國股權投資投後管理起步晚：我國私募股權投資基金發展遠晚於歐美等發達國家，股權分置改革，促進了中國證券市場的市場化進一步提升，保護投資人的合法權益，提高投資者的信心，使得中國證券市場進入健康發展的軌道，證券市場逐步繁榮起來。這一舉措促進了股權投資的發展，為投資機構的投資退出提供了主要通道。

股權投後管理定義：投後管理不僅僅包括股權投資機構或投資股權投資後對被投企業的運營通過各種手段進行必要的風險監控，還包括通過股權投資機構的自身優勢，為被投企業提供戰略規劃支持、專業人員及高管的引薦、後續融資支持、完善被投企業治理結構、資本市場發展規劃及實施等方面的增值服務，以期將其投資收益最大化的一系列活動。

一、投後管理的必要性

投後管理是整個股權投資體系中非常重要的環節，主要包括投後監管和提供增值服務兩部分。那麼投後管理的價值究竟有多大？



1、把控風險

投後部門所需要把控的不僅包括了基金的經營風險，也涵蓋了已投企業在經營環境和市場大趨勢不斷變化下，周遭各因素帶來的不確定性。此時投後管理，可以盡可能降低企業的試錯成本，盡量少走彎路，從而縮短完成初設目標所需要的周期，或者促使企業朝更合適的目標奮進。

2、增強企業軟實力

深耕投後管理，也可以成為增強投資機構軟實力的一種方式。據統計，截止到 2016年第一季度，中國股權投資市場LP數量增至16,287 家，其中披露投資金額的LP共計10,348 家，可投中國資本量增至6萬億人民幣。隨著資本市場大體量地增長，但優質的項目畢竟是少數。雖說好的項目靠養，但投前部門也要盡可能地降低企業孵化成本。

3、反哺投前

a、檢驗投資邏輯

這一點承載了投前投後互相輔佐的價值。在投前部門短期內完成企業投資後，投後人員通過長期的跟進回訪，甚至於糾錯打磨後，對當初投資人員的投資邏輯進行檢驗。

b、調整投資布局

多數投資機構在設立基金時，都會設定好投資的領域和輪次范圍，但隨著市場紅利爆發，很容易引起某一領域的項目扎堆，比如 2014年-2015年 的互聯網金融等各種 「互聯網 +」 的產品。那麼投後部門在這個時候就要嚴格把控每個領域的佔比和項目質量。

二、投後管理的內容

1、私募股權投資「投後」管理的目標

私募股權投資基金實施投資後管理的總體目標是為了規避投資風險，加速風險資本的增值過程，追求最大的投資收益。為了達到總體目標，私募股權投資基金要根據已投資企業情況制定各個投資後管理階段的可操作性強、易於監控的目標。

分時期來看，投資後管理前期的目標應是深入了解被投資企業，與私募股權投資管理專家建立相互之間的默契，盡可能地達成一致的經營管理思路及企業管理形式，完成企業的蛻變，達到企業規范管理的目標。投資後管理中期的目標則是通過不斷地幫助被投資企業改進經營管理，控制風險，推動被投資企業健康發展。

Ⅱ 基金注冊條件和要求

如何設立基金公司 基金管理公司 基金管理公司注冊 私募基金注冊 私募基金公司注冊
注冊私募股權基金：設立基金管理公司;
投資基金審批經理人：
葛 -151- 先 -1018-生-3934-
1、最低注冊資本3000萬人民幣（一次性繳齊），為私募，必須貨幣出資，經營范圍：從事非證劵業務的投資管理、咨詢。
2、運作模式：以2-20的運作方式盈利，總資金的2%+投資回報的20%
3、名稱可核准為：北京XXXX投資基金管理有限公司
二、設立基金公司：
1、最低注冊資本5億人民幣（可先入1億，一次繳齊），5年內全部交足，為私募，經營范圍：從事非證劵業務的投資、投資管理、咨詢。
2、直接投資項目(非上市企業股權投資）不得從事證劵業務的投資。
3、參與設立投資型企業與管理型企業股票承銷、經紀（代理買賣）、證券投資咨詢等證券業務除外。
投資基金審批經理人：葛經理
我公司可以幫您融資辦理私募基金公司 墊資代為注冊
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Ⅲ 私募股權投資基金管理公司有募集權嗎中國有哪些機構可以募集資金

你說的是集團還是股份公司？如果就中石化股份而言，回答如下（引用2007年年中的資料）：

一，所有權：中國石化集團及其他國有股東處於絕對控股地位，呈現典型的「一股獨大」特徵。至於中石化集團則是由國有資產監督管理委員會代表國家對其進行監督管理。

二，內部治理結構：從股權結構、公司治理的機構設置及激勵機制三個方面來研究中國石化的內部公司治理：
1、中國石化的股權結構。該集團的股權結構呈以下特點：一是中國石油化工集團絕對控股。中國石化在重組改制上市過程中，既堅持石油石化基礎產業以公有制為主體，又努力構建多元制衡的股權結構，但中國石油化工集團控股地位並未改變，並逐步得到強化。2001、2002、2003年末，中國石油化工集團對中國石化控股比例均為55.06%。2004年，中國石油化工集團受讓國家開發銀行、中國信達資產管理公司部分股份。轉讓完成後，中國石油化工集團合計持有中國石化588億股，持股比例為67.917%。至2005年末，中石油化工集團持股比例達71.23%。中國石化集團對中國石化的控制權得到進一步加強，國家控股也保證了中國石油戰略計劃的一致性。二是股權結構逐步多元化。從2001年以來中國石化股權結構演變來看，除了中國石油化工集團保持較強的控股地位外，2005年末，國家開發銀行和國有資產管理公司持股佔6.19%，外資股佔19.35%，國內公眾股佔3.23%，多元制衡的股權結構有利於該集團實現成功的公司治理。
2、中國石化的組織結構。遵循《公司法》和證交所上市規則，中國石化成立了股東大會、董事會和監事會，引進了獨立董事制度。股東大會在公司治理中的重要作用表現在其對董事會的制衡和授權上，中國石化股東大會將其決定投資計劃、資產處置、對外擔保的明確並有限授予董事會；中國石化董事會由13名成員組成，包括4名獨立董事。公司董事由全體董事會成員過半數投票選舉產生和罷免。董事會下設戰略委員會、審計委員會、薪酬與考核委員會。中國石化的許多董事既是董事會成員，又是高層管理成員，董事長由國家委任。從資本市場的表現來看，中國石化的董事會發揮的作用基本上得到了投資者的認可。中國石化監事會由12名監事組成，包括8名股東代表和4名職工代表監事。監事會對股東大會負責，對公司財務以及公司董事、高管履行職責的合法性進行監督、維護公司及股東的合法權益。中國石化的12名監事中有10名在公司領薪，監事會成員全部是具有豐富的工作經驗或行業內資深專家，專業性較強。
3、中國石化的激勵制度。中國石化遵循「永不滿足、各得其所」的理念，建立了公司的激勵機制。該公司在嚴格定編定員的基礎上，對幹部實行競聘上崗，對工人通過技能鑒定和考核擇優上崗，在搞好再就業培訓的同時，減員分流人員直接進入社會失業保險，使員工樹立競爭意識、憂患意識、進取創新意識。在分配製度上，積極引入勞動力市場價格，調整職工收入關系，拉開崗位分配差距，實行高級管理人員特別薪酬計劃，使員工收入和公司業績緊密掛鉤。中國石化於2000年底建立長期激勵機制，實行股票增值權計劃，使用每股凈資產的增加值來激勵高管人員用董事，滾動授予，定時行權。規定自授予之日起的第三年、第四年和第五年，行權的比例累計分別不得超過授予該被授予人的總股票增值權的30%、70%和100%。中國石化通過實施上述激勵政策，在一定程度上調動了各級員工的積極性。

三，外部治理結構：中國石化的外部治理主要來自於中國政府、員工、健康、安全環保體系。中國石化作為國有控股企業，應承擔更多的社會責任，對中國政府負責。它對47個貧困縣開展對口扶貧活動，累計投入7.5億元資金建設基礎設施，新建246所學校。員工是中國石化的地位較為重要的利益相關者，該公司本著對員工負責的原則保護員工基本權益，但其也面臨大量裁員的壓力。中國石化是中國環保工作做得最好的公司之一，健康、安全、環境管理體系較為完善，但其也面臨較高的成本壓力。

Ⅳ 請問用外資成立一個投資公司，對於這個注冊資金有什麼限制嗎，還有需要什麼流程

1.咨詢領表 2.查詢名稱 3.入資驗資 4.列印章程 5.材料受理 6.領取執照

內資公司創辦流程圖（不含專業性前置審批）

辦理機關：市、區工商局

(1)企業名稱預先登記

辦理時限：1個工作日

提交名稱預先登記申請書、申請人身份證明或委託書、股東身份證明等材料

(2)指定銀行入資

(3)會計師事務所驗資

辦理機關：市、區工商局

(4)工商登記

辦理時限：7個工作日

提供登記申請書、公司章程、法定代表人任職文件和身份證明、名稱預先核准通知書、公司住所證明等材料

審批機關：公安局特行科

(5)刻制印章

審批時限：1個工作日

提供營業執照、法定代表人身份證明等材料到公安局特行科審批後，刻制印章

辦理組織機構代碼證書

辦理機關：市質量技術監督局辦理時限：即時辦理

提供營業執照、法定代表人身份證明、公章等材料

統計登記

辦理機關：市、區統計局辦理時限：即時辦理

領取工商營業執照起15日內，持營業執照、公章、建設項目批准文件等材料辦里

(6)開立銀行帳戶

(7)轉帳資金

(8)稅務登記

國稅登記

辦理機關：區國稅局辦理時限：1個工作日
填寫稅務登記表、提供營業執照、有關合同、章程、協議書、銀行帳號證明、居民身份證明、居民身份證明等材料辦理國稅登記、一般納稅人認定、票種類核定。

辦理機關：區地稅局、稅務所辦理時限：即時辦理（不含初始納稅申報
填寫稅務登記表、提供營業執照、有關合同、章程、協議書、銀行帳號證明、居民身份證明、房產完稅證明或租房協議等材料辦理地稅登記和發票

網 址 hngsfw減.com (把 減 字去掉就可以打開了），千萬不要記錯網址哦

Ⅳ 什麼叫私募基金

私募基金，是指以非公開方式向特定投資者募集資金並以證券為投資對象的證券投資基金。廣義的私募基金除指證券投資基金外，還包括私募股權基金。

在中國金融市場中常說的「私募基金」或「地下基金」，往往是指相對於受中國政府主管部門監管的，向不特定投資人公開發行受益憑證的證券投資基金而言，是一種非公開宣傳的，私下向特定投資人募集資金進行的一種集合投資。

其方式基本有兩種，一是基於簽訂委託投資合同的契約型集合投資基金，二是基於共同出資入股成立股份公司的公司型集合投資基金。

(5)上海置達股權投資基金管理有限公司擴展閱讀：

投資者投資私募基金不僅是關心自己的盈利，還更關心投資私募的費用。一般的私募基金的費用有：

1、基金交易費用

基金交易費用是指在在進行的時候基金交易時發生的基本費用，一般有認購費用、申請購買費、贖回費用、私募基金轉託管費、轉換費用等等。

2、基金運營費

基金運營費講的是在私募基金運作過程中所產生的費用，通常常見的是從基金資產中扣除，可能有所減低價值。營運費有：管理費、託管費、可持續銷售費、證券交易費用、信息披露費用、與基金相關的會計師費和律師費等等，一般的都是按照國家的規定來收取。

Ⅵ 如何注冊基金公司轉讓

• 設立基金公司，應當具備下列條件：

  【1】、 名稱應符合《名稱登記管理規定》，允許達到規模的投資企業名稱使用「投資基金」字樣。

  【2】、 名稱中的行業用語可以使用「風險投資基金、創業投資基金、股權投資基金、投資基金」等字樣。「北京」作為行政區劃分允許在商號與行業用語之間使用。

  【3】、 基金型：投資基金公司「注冊資本（出資數額）不低於5億元，全部為貨幣形式出資，設立時實收資本（實際繳付的出資額）不低於1億元；5年內注冊資本按照公司章程（合夥協議書）承諾全部到位。」

  【4】、 單個投資者的投資額不低於1000萬元（有限合夥企業中的普通合夥人不在本限制條款內）。

  【5】、 至少3名高管具備股權投資基金管理運作經驗或相關業務經驗。

  【6】、 基金型企業的經營范圍核定為：非證券業務的投資、投資管理、咨詢。（基金型企業可申請從事上述經營范圍以外的其他經營項目，但不得從事下列業務：

  （1）、發放貸款；

  （2）、公開交易證券類投資或金融衍生品交易；

  （3）、以公開方式募集資金；

  【7】、管理型基金公司：投資基金管理：「注冊資本（出資數額）不低於3000萬元，全部為貨幣形式出資，設立時實收資本（實際繳付的出資額）」

  【8】、 單個投資者的投資額不低於100萬元（有限合夥企業中的普通合夥人不在本限制條款內）。

  【9】、 至少3名高管具備股權投資基金管理運作經驗或相關業務經驗。

  【10】、 管理型基金企業的經營范圍核定為：非證券業務的投資、投資管理、咨詢。（基金型企業可申請從事上述經營范圍以外的其他經營項目，但不得從事下列業務：

  （1）、發放貸款；

  （2）、公開交易證券類投資或金融衍生品交易；

  （3）、以公開方式募集資金；

  （4）、對除被投資企業以外的企業提供擔保。

• 基金公司注冊辦法：

  1.填寫《名稱（變更）預先核准申請書》，同時准備材料；

  2.遞交《名稱（變更）預先核准申請書》及其相關材料，等待名稱核准結果；

  3.領取《企業名稱預先核准通知書》同時領取《企業設立登記申請書》、《企業秘書（聯系人）登記表》、《指定（委託）書》等有關表格；

  4.經營范圍及前置許可的，辦理相關審批手續，到經工商局確認的入資銀行開立入資專戶；辦理入資手續並到法定驗資機構辦理驗資手續；

  5.遞交申請材料，材料齊全，符合法定形式的，等候領取《准予設立登記通知書》；

  6.領取《准予設立登記通知書》後，按照《准予設立登記通知書》確定的日期到工商局交費並領取營業執照。

• 基金公司轉讓

首先需要檢查待轉讓的基金管理公司是否存在外在債務，公司轉讓過程中最需要注意的不是轉讓方而是承接方，承接方在收購公司的時候一定要先考慮將承接的公司的賬目問題，找有資質的代理記賬公司專員，仔細檢查公司賬目，看看轉讓的公司是否存在潛在的外在債務，除此之外還要檢查公司以前的經營狀況，待轉讓的基金管理公司以前是否合法經營，在當地的工商局是否有不良經營記錄，還有每年的統一檢查是否都參加。最重要的一點，查看公司審計報告，公司的注冊資金是否到位，是否有抽逃資金的現象，公司賬目是否合法等等，這些都是必須的，避免在轉讓公司的過程中出現不必要的麻煩。然後召開股東大會進行討論，進行國有資產評估，在談到如何轉讓基金管理公司的過程中，這兩點是都要提到的。在涉及如何轉讓基金管理公司的問題上，還有一點需要注意，關於合同的簽訂，不管什麼場合，什麼交易，合同是必備的法律保障。