私募證券投資基金也就是陽光私募，屬於信託計劃，是一種有價證券財產。
《中華人民共和國證券投資基金法》第70條的規定，基金份額持有人享有分享基金財產收益、參與分配清算後的剩餘基金財產、依法轉讓或申請贖回其持有的基金份額的財產性權利。物權法第223條（七）款規定「法律、行政法規規定可以出質的其他財產權利」。這么講，按法理可以設立質押。信託資產收益權轉讓的實例也是有的，拿信託合同去銀行應該可以做。不過多數是有資產抵押形式的集合信託。
股權私募應該也可以做，把收益權質押給信託公司來融資，成為tof
說了這么多，很遺憾實際中還真沒接觸過私募基金份額抵押具體怎麼操作。
㈡ 大家有了解私募基金和P2P的區別嗎
運作模式
私募基金：私募基金就是將眾多投資者的資金集中起來，形成獨立財產，由基金託管人(一般是商業銀行)託管，由基金管理人以投資組合的方法進行證券投資的一種投資工具，是一種利益共享、風險共擔的集合投資方式。一句話解釋，就是投資人把錢交給基金管理公司，由基金管理人集合資金去做投資，投資人只要定期觀察基金的凈值表現即可。
P2P：是peer-to-peer的縮寫，指個人與個人之間的借貸，本質上是一種借貸行為。而P2P理財是指以公司為中介機構，把借貸雙方對接起來實現各自的借貸需求。借款方可以是無抵押貸款或是有抵押貸款，而中介一般是收取雙方或單方的手續費為盈利目的或者是賺取一定息差為盈利目的的新型理財模式。
法律法規
私募基金：「一法六規」，《證券投資基金法》、《私募投資基金監督管理暫行辦法》、《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》、《私募投資基金管理內部控制指引》、《私募投資基金信息披露管理辦法》、《私募投資基金募集行為管理辦法》《私募投資基金合同指引》。
P2P：《網路借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法(徵求意見稿)》、《網路借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》。
投資門檻
對投資者的要求：私募基金的合格投資者是指具備相應風險識別能力和風險承擔能力，投資於單只私募基金的金額不低於100萬元且符合下列相關標準的單位和個人：(一)凈資產不低於1000萬元的單位；(二)金融資產不低於300萬元或者最近三年個人年均收入不低於50萬元的個人；P2P投資無需經過合格投資者認定(沒有統一要求,很多平台是1元起投)。
對投資金額的要求：私募基金單只基金投資最低為100萬；P2P對同一平台，個人不高於20萬元，機構不高於100萬元；對不同平台，個人不高於100萬元，機構不高於500萬元。
投資者人數的限制：私募基金對於契約型和股份公司型基金，單只基金投資者不能超過200人；對於合夥型和有限責任公司型基金,單只基金投資者不能超過50人；P2P對投資者沒有人數限制。
㈢ 信託、私募股權基金、抵押無貸款這些融資模式的區別
私募股權基金相當於擴充資本，公司是不需要花錢的，只收錢。
抵押物貸款方面，銀行有，信託也有，銀行的貸款利息比信託低，但銀行的放款時間比信託長。
信託包含抵押物貸款、股權質押、股權收益權轉讓等多種模式，在貸款給融資方之前會先發行一個信託計劃以籌集資金，否則沒有資金。
銀行是拿客戶存在銀行的錢貸款給別人。
信託是先找到需要貸款的人，再募集資金來放貸。
㈣ 私募基金委託貸款可以是10方協議嗎
只要項目得以認可，私募基金大部分是以股權形式抵押進行融資，各投資人間相互認可，利益風險共擔，是可以多方協議用股權和土地抵押雙控方式的借債。募集基金賬戶是獨立於管理公司的合夥企業，十家基金公司委託一家管理公司管理，十個資金進入同一基金管理賬戶。
1）可一次抵押（包括股權或土地等）；
2）可十方協議；
㈤ 怎麼發行私募基金需要什麼條件
您好 私募股權融資是指融資人通過協商，招標等非社會公開方式，向特定投資人出售股權進行的融資，包括股票發行以外的各種組建企業時股權籌資和隨後的增資擴股。 中小企業較難獲得銀行貸款，而且銀行貸款要求抵押擔保，收取利息，附加限制性契約條款，並可能在企業短期還款困難時取消貸款，給貸款企業造成財務危機。和貸款不同，私募股權融資增加所有者權益，而不是增加債務，因此私募股權融資會加強企業的資產負債表，提高企業的抗風險能力。私募股權融資通常不會要求企業支付股息，因此不會對企業的現金流造成負擔。投資後，私募股權投資者將成為被投資企業的全面合作夥伴，不能隨意從企業撤資。 私募股權融資 - 不同融資方式區別 項目 股市融資 銀行貸款 私募股權融資 主要融資人 （待）上市公司 所有企業 中小企業 一次融資平均規模 較大 較小 較小 對企業的資格限制 較高 較低 最低 表面會計成本 最低 最高 較低 實際經濟成本 較高 較低 最高 投資人承擔風險 較高 ... 中惠萬家秦經理可以幫到您 謝謝
㈥ 我們公司是做私募基金的，是做固定收益類的、想打入銀行、該怎麼做
1.銀行理財產品
錢的投向
銀行理財產品的投資去向一般是短期的企業融資（例如商業票據等），按照國際通行的規則，這類資產可以劃分為現金類資產（到期日一年以內的高信用等級債券）。
特點
（1）從資金的投向可以看出銀行理財產品風險較低，尤其是銀行承諾保本的產品，通常都可以拿回本金和收益。
（2）具有固定的期限：從短的7天到3個月、半年，中途不允許退出。
（3）收益率水平為現金類資產水平，相對較低，合適的比較基準為上海銀行同業拆借利率同等期限的利率水平，目前年化收益率的范圍多在4.5-5.5%之間。期限越長收益率越高。
（4）投資門檻一般在5萬元起。
風險點
（1）盡管大部分銀行理財產品都可以兌現本金和收益，但時常出現實際收益低於預期的情況。
（2）流動性問題：一旦產品開始運轉，在到期之前難以變現。
（3）由於存續期有限，投資者需要不斷的滾動投入，因此銀行理財產品作為長期投資工具來說不合適。
（4）投資者需要區分保本和非保本的理財產品，非保本的理財產品資金投向十分多樣，有的投向大宗商品或外匯等高風險資產，不適合普通保本型投資者購買。
適合對象
以短期現金管理為目標，且期限固定的投資者
2.信託
錢的投向
信託產品即所謂的「影子銀行」，也就是資金需求方繞開銀行直接向投資者借錢——資金多數投向了地方政府融資平台的某項目（例如拆遷）或者某企業的資金需求（例如新生產線）。這些融資方一般在其它資金渠道枯竭後才會考慮信託，因為信託借款的利息非常之高，從借款人的角度，付出的年利率一般在20%甚至更高，相比之下，銀行貸款的成本要低得多。
特點
（1）按照期限和借款人條件不同，信託計劃的預期收益率不同，目前年收益率大致在10%-15%之間。信託計劃收益率可以參考溫州民間借貸指數，這一指數反映的是民間借貸最為發達地區的公開借款成本，該利率反映的是借款者付出的成本，在此基礎上要扣除信託發行方以及渠道收益（一般在5%左右），才是投資者收益。
（2）合規的信託產品最低起投點是100萬，低於此門檻的產品多為集資購買這種擦邊球的方式（也就是許多人把錢交給一個人去買）。
（3）期限一般是1-3年為主，中途一般無法退出。
風險點
（1）絕大部分信託理財渠道會宣傳所謂的「剛性兌付」——
也就是投資者一定會拿到本錢和利息，但實際上這是沒有根據的。13年開始也陸續出現了剛性兌付被部分打破的案例。去年10月份國務院發布《地方債務管理的意見》，明確表示中央政府不會替地方還債，之後信託發行量顯著下降。對於「剛性兌付」這一預期投資者要保持清醒，隨著清理規范地方政府融資行為及房地產業的下滑，打破剛性兌付的可能性越來越大。
（2）從信託資金的去向不難得出結論，信託借款人一般有兩個特徵：一是本身已高負債（其它低成本融資渠道枯竭，需要藉助信託這一高成本渠道）；二是要為信託借款承受高額利息支出。用專業術語來說這一類企業都加了很高的債務杠桿（Leverage），資金鏈緊張。因此信託從本質上來說屬於高收益債（High
Yield Bond），也叫垃圾債券。
（3）集資購買信託的行為進一步放大了風險，由於實際購買合同上只有一個人，而其他眾多集資人並不是法律上認可的信託計劃受益人，因此一旦出現購買人跑路的現象，集資人的權利難以保障。
適合對象
風險承受能力高且有足夠的風險處置能力（例如需要打官司）的高凈值投資者可以適當在投資組合中配置信託計劃。集資購買信託是一種非常冒險的行為，一般投資者應遠離。
3.股票
錢的投向
如果你是企業首次發行股票（IPO）時認購，那麼你的錢直接交給了上市公司；以後你是從其它投資者手上買入股票，錢並沒有進上市公司的口袋，但由於你獲得了股份，道理上來講你買了上市公司的一部分資產。
特點
（1）不確定的收益，且波動巨大，這一點不用多說。
（2）不確定的投資期限：你可以持有一天，也可以持有N年。
（3）較低的參與門檻：一般幾百塊錢就可以買股票。
（4）對投資者的真實要求高：知識、心理、操作等，但表面上看起來很簡單。
風險點
（1）對普通投資者來說，股市最大的風險是「你不知其中的風險」，多數人買賣是因為其他人在買賣，或者基於所謂的消息，而這種跟風的投資，最終總以虧損結束。
（2）由於股市的資金門檻低，參與人數多，加上各種媒體不停的炒作，對投資者形成巨大的心理影響和壓力。關於投資者心理的描述，我看過最好的一段是美國橡樹資本創始人Howard
Marks寫的「投資者的投降」。
適合對象
把錢全部投入股市，對絕大多數人來說都過於激進。因為你沒辦法判斷什麼時候是低點，什麼時候是高點——憑感覺或消息其實都是一種很脆弱的一廂情願的想法。下跌30%在股市來說是很平常的事，即使各種指標都反映股市已經差不多到底了，市場可能仍舊繼續下跌20%；而對於跟風投資者，可能面對的是超過50%的下跌。從時間的角度，你可能面臨數年虧損的持續心理負擔。
理性的投資者對股市的態度不是Yes or No，而是把部分的資金合理地配置到股市中——如果你沒有把握「戰勝市場」，那麼選擇跟蹤市場指數的基金是一個好辦法；如果你確信自己有能力戰勝市場，那麼你的策略是繞開基金，自己選擇股票——區分你是否有這個能力，很簡單，你拿出小部分資金試試看。巴菲特在2013年給投資者的信中說：「對於我的繼承人，我的建議是把錢分成2份，10%放到短期的國債里，剩下90%放到低成本的指數基金里。我相信這樣做從長時間來看比大多數投資者的結果都要強。」
4.基金
錢的投向
按照基金類型的不同，投資者的錢被投向不同資產——股票基金投股票、債券基金買債券、貨幣基金主要是存款… 基金的可投資對象覆蓋了以上銀行理財、信託、股票市場的大部分，因此基金可以作為前面幾個投資渠道的替代方案，我們一一做比較。
比較
（1）銀行理財產品 vs 貨幣基金
投向
貨幣基金以銀行存款和准政府債（例如國家政策性銀行）為主，企業短期債為輔；
銀行理財產品則以企業短期借貸為主；
期限
純貨幣基金沒有固定期限，隨時進出；
短期理財類的貨幣基金和銀行理財產品類似，都有約定的期限
收益率
貨幣基金比銀行理財產品低約0.5%
門檻
貨幣基金大多1元起投；銀行理財產品普遍5萬起
保本型銀行理財產品和貨幣基金都屬於極低風險的投資，收益率與通脹水平大致相當，區別主要在於期限和投資門檻。
（2）信託 VS 債券基金
投向
信託本質上是債券投資（更專業的叫法是固定收益）一個信託計劃通常投向單一的借債人，而債券基金則投向多隻不同的債券；
有的信託計劃具備抵押、擔保，而債券基金沒有類似的擔保條款
期限
信託一般有固定的付息還本期限，多為1-3年；
債券基金沒有固定的還本付息期限，投資者隨時進出；
收益率
信託計劃有預期收益率；債券基金沒有預期收益
門檻
債券基金百元起投；信託計劃的門檻一般是100萬
過去，市場的不規范讓人有信託不會虧損的錯覺，隨著投資環境的變化這一預期將被逐步打破。信託將逐步回歸到債券投資中高風險、高回報的一端；而不是現在的低風險，高回報這種扭曲的位置。
（3）股票 & 股票基金
投向
都是投資於股市
期限
都沒有固定的投資期限
收益率
都沒有約定收益率
門檻
類似，幾百至幾千
股票和股票基金最大的差別在於基金持有多隻股票，因此一般來說風險比單只股票要低。
風險點
（1）缺少系統科學的投資計劃，隨意地跟風買賣（炒基金）是基金投資者面臨的最大風險；基金本身的風險和這一點比起來其實要小得多。
（2）銷售機構重推銷，輕服務的現狀加劇了投資者跟風買賣的行為。
適合對象
基金是普通投資者進行長期投資的理想工具，前提是有一個系統科學的規劃。
5.私募基金
錢的投向
和前面講的公募基金一樣，私募基金也是把錢交給基金經理管理，按照基金不同的投資方向策略進行投資。
特點
（1）投資范圍很廣，幾乎什麼都可以投：從股票、債券到未上市公司的股權（即所謂的股權私募基金）、金融衍生品（石油、黃金期貨…）、房地產、基建項目…
（2）投資策略比公募基金更豐富，更復雜。
（3）基金除了收固定的管理費，還收取業績提成。
（4）投資門檻和信託類似，一般百萬起。
（5）有較長的投資鎖定期（一般一年以上），期間不可退出，鎖定期之後定期開放退出（一般每個月開放一次）。
風險點
（1）非專業投資者很難真正理解私募基金的投資策略，因此難以判斷該投資到底是否合適自己 –
單純依賴管理人的過往歷史業績來進行判斷是目前大多數投資人的唯一手段，加上私募基金信息披露不規范，因此私募基金投資者比公募基金處於更大的信息劣勢。
（2）私募產品變現能力（流動性）差，除了較長的鎖定期外，還普遍存在懲罰性提前退出條款，當投資者發現基金錶現不及預期往往不能退出或者要遭受損失。
適合對象
投資私募基金的前提：（1）有較大的可投資金融資產（例如1000萬以上）；（2）嚴格篩選私募管理人，在合理資產配置的前提下將一部分資金投入到私募基金中。
6.P2P網貸
錢的去向
P2P網貸是最近兩年逐漸出現的互聯網理財模式。大部分網貸採用「投標」的方式，在網上集合投資者的錢，通過P2P平台，貸給有資金需求的企業或個人。一部分P2P借款人是滿足個人消費（例如裝修，車...）。另一部分是小額生意周轉。
特點
（1）單筆交易小且分散
（2）期限多為幾個月到一年
（3）約定收益率參考信託，目前一般是每年8%-15%。
風險點
（1）交易完全在互聯網上進行，由於單一借款額小，P2P平台缺乏有效的低成本辦法逐個對借款人的資質進行風險評估，發生違約的可能性並不像想像的那麼低，甚至有的平台所宣傳的零風險。
（2）近似純信用貸款的模式，投資者和平台缺乏對借款人的實質性違約防範及保護。
（3）平台本身目前沒有適當的監管，一旦發生較嚴重的借款違約，平台本身可能倒閉，事實上從去年以來就不斷出現P2P平台跑路的情況。
適合對象
P2P平台本身的信用比借款人的信用更重要，在P2P未規范之前，沒有鑒別能力的投資者需要慎重。
㈦ 私募股權投資基金合同能作為貸款抵押嗎
從權益性質角度，這份合同代表了股權（投資到基金的權益）。從法律上是可以質押的（股權是質押，房產才是抵押）。
但從實際操作的角度，要看這個私募基金的企業類型，是有限公司還是合夥企業，投資人是否在工商注冊中得到反映，這是解決股權質押的登記問題。如果可以登記，在法律手續上沒有問題。
最後，要看貸款人是否接受這種質押。這主要看貸款人對於這種類型的股權未來的變現能力的評估，如果變現較為容易，貸款人會接受的。