計算儲蓄險收益率的方法

⑴ 儲蓄的利率和計算方法

利率概論：
1 引 言

利率是經濟學中一個重要的金融變數，幾乎所有的金融現象、金融資產均與利率有著或多或少的聯系。當前，世界各國頻繁運用利率杠桿實施宏觀調控，利率政策已成為各國中央銀行調控貨幣供求，進而調控經濟的主要手段，利率政策在中央銀行貨幣政策中的地位越來越重要。合理的利率，對發揮社會信用和利率的經濟杠桿作用有著重要的意義，而合理利率的計算方法是我們關心的問題。

2 幾種利率理論

利率是利息和本金的比率，即一定時期的利息額與貸出本金額的比率。利率是單位貨幣在單位時間內的利息水平，表明利息的多少。從借款人的角度來看，利率是使用資本的單位成本，是借款人使用貸款人的貨幣資本而向貸款人支付的價格；從貸款人的角度來看，利率是貸款人借出貨幣資本所獲得的報酬率。如果用i表示利率、用I表示利息額、用P表示本金，則利率可用公式表示為：i=I/P

一般來說，利率根據計量的期限標准不同，表示方法有年利率、月利率、日利率。本文主要討論對象是年利率。

現代經濟中，利率作為資金的價格，不僅受到經濟社會中許多因素的制約，而且，利率的變動對整個經濟產生重大的影響，因此，現代經濟學家在研究利率的決定問題時，特別重視各種變數的關系以及整個經濟的平衡問題，利率決定理論也經歷了古典利率理論、凱恩斯利率理論、可貸資金利率理論、IS—LM利率分析以及當代動態的利率模型的演變、發展過程。

凱恩斯認為儲蓄和投資是兩個相互依賴的變數，而不是兩個獨立的變數。在他的理論中，貨幣供應由中央銀行控制，是沒有利率彈性的外生變數。此時貨幣需求就取決於人們心理上的「流動性偏好」。而後產生的可貸資金利率理論是新古典學派的利率理論，是為修正凱恩斯的「流動性偏好」利率理論而提出的。在某種程度上，可貸資金利率理論實際上可看成古典利率理論和凱恩斯理論的一種綜合。

英國著名經濟學家希克斯等人則認為以上理論沒有考慮收入的因素，因而無法確定利率水平，於是於1937年提出了一般均衡理論基礎上的IS-LM模型。從而建立了一種在儲蓄和投資、貨幣供應和貨幣需求這四個因素的相互作用之下的利率與收入同時決定的理論。

根據此模型，利率的決定取決於儲蓄供給、投資需要、貨幣供給、貨幣需求四個因素，導致儲蓄投資、貨幣供求變動的因素都將影響到利率水平。這種理論的特點是一般均衡分析。該理論在比較嚴密的理論框架下，把古典理論的商品市場均衡和凱恩斯理論的貨幣市場均衡有機的統一在一起。

馬克思的利率決定理論是從利息的來源和實質的角度，考慮了制度因素在利率決定中的作用的利率理論，其理論核心是利率是由平均利潤率決定的。馬克思認為在資本主義制度下,利息是利潤的一部分,是剩餘價值的一種轉換形式。利息的獨立化，對於真正顯示資金使用者在再生產過程中所起的能動作用有積極意義。

3 我國銀行利率的現狀

1980年之前我國銀行利率幾乎沒有變化，而且利率水平很低。之後，銀行利率不斷升高，最高時銀行年利率加保值貼補率高達20%之多。隨著通貨膨脹的有效抑制，銀行利率又逐年下降。2000年銀行利率已降至2%左右，而在近10年以來連續8次下調存貸款利率後，央行於今年10月底首次加息，從2004年10月29日起上調金融機構存貸款基準利率。銀行利率的大起大落反映我國經濟系統沒有運行在最佳軌道上。

4 影響銀行利率的因素

利率指一定時期內利息與本金的比率，是決定利息多少的因素與衡量標准。利率作為資金的價格，決定和影響的因素很多、很復雜，利率水平最終是由各種因素的綜合影響所決定的。首先，利率分別受到產業的平均利潤水平、貨幣的供給與需求狀況、經濟發展的狀況的決定因素的影響，其次，又受到物價水平、利率管制、國際經濟狀況和貨幣政策的影響。

根據馬克思的利率理論，利息是利潤的一部分，是剩餘價值的轉換形態，所以利息首先要受平均利潤的制約。一般來說，平均利潤率是利息的最高限。

利率作為資本的價格，與普通商品一樣，貨幣的供求狀況決定和影響其價格的高低。

一國經濟發展的狀況，決定了企業利潤水平的高低和人們收入的多少，決定和影響了儲蓄供給與投資需求，也影響了貨幣的需求和供給。

實際利率是隨價格水平預期變化而調整的，目前國際上通用的實際利率計算公式

實際利率=（1+名義利率）/（1+物價變動率）-1

由於利率變動對經濟有很大的影響，各國都通過法律、法規、政策的形式，對利率實施不同程度的管理。國家往往根據其經濟政策來干預利率水平，同時又通過調節利率來影響經濟。

總之，決定利率及影響利率變動的因素很多很復雜，其中，最終起決定作用的是一國經濟活動的狀況。因此，要分析一國利率現狀及變動，必須結合該國國情，充分考慮到該國的具體情況，區分不同的特點分別對待，不能一概而論。

中央銀行在制定存款利率水平時，主要考慮以下幾個因素：

4.1 物價變動率。 在制定存款利率時，考慮物價變動因素，是為了保障存款人不致因物價上漲而使存款的實際貨幣金額減少。

4.2 證券收益率。 確定存款利率時要考慮證券收益率，因為人們對閑置的貨幣資本的支配方式有多種選擇，可以保留在手邊；可以存到銀行；可以購買國券或企業股票、債券。

綜合之，可得出理想狀態為:

物價上漲率＜銀行存款利率＜有價證券收益率

5 銀行合理利率的計算模型及其分析

國內生產總值名義值=國內生產總值實際值V * 物價總指數P

根據數據，首先構造國內生產總值實際值V與固定資本K及勞動L之間的生產函數關系：

V＝AKaL1-a （1）

上式中V為國內生產總值，K為全社會固定資本存量，L為全社會從業人員，A, a為參數。在不考慮技術進步時，可以認為a, A為正常數。應當指出，一個效用函數在某一特定時刻只有一種，而且很難用數學式子來完全准確的表達出來。以上的效用函數僅是一個效用函數的近似表達式，還需在實踐中不斷完善。

這樣便得到公式

V＝3.380527635*K1.128590175 *L-0.128590175 (2)

由上式算出的與實際的有一定的偏差，誤差率保持在0.01567～0.109912之間，屬於正常范圍。

銀行利率的計算與租金的計算有著直接的聯系，因此我們首先需要求出租金的計算公式，所謂資本的租金是指如果一個人擁有K億元的資本，並將它租給生產者使用，生產者應給她R*K的租金。

由於折舊率為δ，資本折舊為δ*K，那麼資本收益或回報為R*K-δ*K。在定義資本收益率或回報率為：

資本收益率或回報率r=資本收益或回報/資本，即：

r= (R*K-δ*K) /K=R-δ （3）

但由於資本回報中有相當一部分要交納各種稅收，所以將錢存入銀行所得的利率i＜r，

設資本回報r*K中要徵收一定的稅作為公共投資，徵收的各種稅費占國民生產總值合理比例為£，即征稅總額為£*V，在這里我們要考慮到誤差的存在，設誤差系數為b，在征完稅費之後為資本應得回報r*K-£*V*b。他與資本K之比可以理解為銀行利率i的合理位置，因此有如下式子：

i=r*K-£*V/K=r-£*V/K*b

注意到r = R-δ，因此上式可以記為：

i=R-δ-£*V/K*b

在單部門模型中，折舊率設為：δ=0.1, b是誤差系數。從上式看出，利率的大小與K/L、£、b有關。確定£比較復雜，我們可以通過歷年的實際利率來計算。

6 結 論

中國的利率市場是不完善的，即使在近二十多年利率市場逐漸完善的情況下，很多時候利率的大小都不完全是由市場機制確定的, 而很大程度上只考慮了部分經濟因素。但是，通過對銀行利率數學模型的分析，我們還是可以推算出相對准確的銀行利率走向。

本文在數學和經濟理論的基礎上，採用單部門經濟增長模型結構，通過對投入產出模型的分析，並加以優化，得出合理的銀行利率計算公式。通過柯布-道格拉斯生產函數把收集來的各項參數進行整合，得出一個最優的計算模型，對此模型進行可靠性分析，利用歷年利率的數據應用計算模型來估算利率走向。當然，影響銀行利率的因素眾多，計算公式也各有所異，這就需要我們在以後的研究工作中繼續探討的問題。

如果你覺得這太深奧了，那麼：
計算利率的基本公式是：利率=利息/存期

⑵ 如何計算理財保險的收益率

您好，就拿市面上某些理財保險產品來看，合同規定按照5年期繳費來計算，則可以按照繳費金額的4%給付生存保障金，保險期為10年，到期後可以拿回所有繳納的保費，此外保險期間還可以獲得公司的分紅。從字面上來看，不僅擁有10年保障還可以拿回本金，每年投保後都可以固定拿到4%的收益，另外再加上分紅。但真正的收益率可以這樣計算嗎？
因為合同中規定的是按照年繳保費金額來計算返還，以每年繳納1萬元保費來計算，則5年共繳納了5萬元，每年可以返還的是年繳保費金額的4%即400元，10年累計領取了4000元返還。10年到期累計拿回的本金及返還收益為10.4萬元，10年下來的總收益率也只有4%，如果不算復利，則每年的收益率可以忽略不計。所以單純看返還，這部分的價值是非常有限的。

⑶ 理財產品收益率怎麼算

通常情況下，理財產品的收益是根據理財產品的收益率、投入的資金以及實際理財天數來計算的。一般理財產品計算公式為理財收益=投入資金×日利率×實際理財天數。其中利率又可分為年利率、月利率和日利率，在計算理財收益時要適當地進行轉換。當然這個計算公式一般是適用於固定收益類理財產品，對於一些較為復雜的理財產品還需要考慮到其他風險因素。以上就是關於理財產品的收益計算的介紹，需要注意的是銀行理財產品的一年是按照360天計算的，而其他互聯網理財產品還是按照365天計算。除此之外，對於理財產品的收益率還要分清到期收益率和年化收益率的區別。

⑷ 風險收益率的計算方法

Rr=β* V

式中：Rr為風險收益率；

β為風險價值系數；

V為標准離差率。

Rr=β*（Km-Rf）

式中：Rr為風險收益率；

β為風險價值系數；

Km為市場組合平均收益率；

Rf為無風險收益率

（Km-Rf）為市場組合平均風險報酬率

風險收益率是投資收益率與無風險收益率之差；

風險收益率是風險價值系數與標准離差率的乘積；

(4)計算儲蓄險收益率的方法擴展閱讀：

風險收益率，就是由投資者承擔風險而額外要求的風險補償率。風險收益率包括違約風險收益率，流動性風險收益率和期限風險收益率。

影響因素：

風險大小和風險價格。在風險市場上，風險價格的高低取決於投資者對風險的偏好程度。

風險收益率包括違約風險收益率，流動性風險收益率和期限風險收益率。

⑸ 銀行理財產品收益率計算公式

銀行固定收益類理財產品和互聯網金融產品的計算方式類似，以5年理財老平台無界財富為例，90天的產品年化收益率為9.3%，如果你的本金是1萬元，則90天後你的利息為10000×9.3%×90÷365=230元，到期後本息一並到達你的存管銀行賬戶上。

之所以叫年化收益是因為一般理財產品的期限都各不相同，用統一的時間度量（一年）可以清晰地對比理財收益的差別。所以在計算的利息時，別忘了產品期限這一點。

(5)計算儲蓄險收益率的方法擴展閱讀：

理財產品風險揭示：

1、收益率

如廣告中的收益率是年收益率還是累積收益率；產品是否代扣稅、廣告中的收益率是稅前收益率還是實際收益率。

2、投資方向

人民幣理財產品募集到的資金將投放於哪個市場、具體投資於什麼金融產品、這些決定了該產品本身風險的大小、收益率是否能夠實現。

3、流動性

大部分產品的流動性較低、客戶一般不可提前終止合同、少部分產品可終止或可質押，但手續費或質押貸款利息較高。

4、掛鉤預期

如果是掛鉤型產品、應分析所掛鉤市場或產品的表現、掛鉤方向與區間是否與市場預期相符、是否具有實現的可能。

⑹ 銀行存款年化收益率是怎樣計算的

年化收益率=（投資內收益/本金）/（投資天數/365）×100%

年化收益=本金×年化收益率

實際收益=本金×年化收益率×投資天數/365

拓展資料：

年化收益率僅是把當前收益率（日收益率、周收益率、月收益率）換算成年收益率來計算的，是一種理論收益率，並不是真正的已取得的收益率。比如某銀行賣的一款理財產品，號稱91天的年化收益率為3.1%，那麼你購買了10萬元，實際上你能收到的利息是10萬*3.1%*91/365=772.88元，絕對不是3100元。

另外還要注意，一般銀行的理財產品不像銀行定期那樣當天存款就當天計息，到期就返還本金及利息。理財產品都有認購期，清算期等等。這期間的本金是不計算利息或只計算活期利息的，比如某款理財產品的認購期有5天，到期日到還本清算期之間又是5天，那麼你實際的資金佔用就是10天。實際的資金年化收益只有772.88*365/（101*10萬）=2.79%。絕對收益是772.88/10萬=0.7728%。

而儒商金融的收益是次日計息，全方位保障投資人的收益。

對於較長期限的理財產品來說，認購期，清算期這樣的時間也許可以忽略不計，而對於7天或一個月以內的短期理財產品來說，這個時間就有非常大的影響了。比如銀行的7天理財產品，號稱年化收益率是1.7%。

但至少要佔用8天資金，1.7%*7/8=1.48%，已經跟銀行的7天通知存款差不多了，而銀行通知存款，無論是方便程度還是穩定可靠程度，都要遠高於一般有風險的理財產品的。所以看年化收益率，絕對不是看他聲稱的數字，而要看實際的收入數字。