期權保險策略的收益曲線

㈠ 什麼是股票期權保險策略

期權能夠作為一種保險工具，來幫助投資者規避市場出現不利變化時帶來的損失，可以有效地防範市場下行風險。
期權保險策略可以分為兩種：一種是在持有標的證券或買入標的證券的同時，買入相應數量的認沽期權，為標的證券提供價格下跌的保險；另一種是融券賣出標的證券時買入相應數量的認購期權，為標的證券提供價格上漲的保險。
保險策略通常在以下3種情景中使用：
1、預期某隻股票會上漲而買入該股票，但又擔心買入後市場會下行；
2、預期市場下行，但股票正被質押中，無法拋售；
3、目前持有的股票已獲得較好的收益，想在鎖定已有收益的同時仍保留上行收益的空間。

㈡ 看漲期權和看跌期權那個買賣方的收益曲線看不懂誒，求大神幫忙

首先，收益曲線是為期權到期日當天時間股價表現為買賣雙方帶來的可能收益(Cross-Sectional Payout)

收益曲線縱軸為收益，橫軸為到期日當天股價，所表現的是該期權到期收益與當日標的物價格的關系.

以看漲期權買家為例，收益線會在橫軸上低於0點直線延伸（於縱軸0的距離為期權價格，表示收益是等於期權價格的負數），直到超過橫軸標記的X點(也就是執行價),隨後收益線斜直線往上，代表相對比例的收益。

㈢ 如何計算期權保險策略的盈虧平衡點

期權保險策略的盈虧平衡點可以在交易軟體上查詢，祝您投資愉快

㈣ 期權四種基本策略的風險收益結構圖

1、賣出Covered
Call即在擁有股票的情況下，賣出看漲期權以獲得額外收益，這在長線投資者中比較流行。

當長線投資者認為所持有的股票在未來的一段時間裡面漲幅不會很大，或者有特定獲利了結的價位時可以使用該策略，風險發生於股票價格下跌或者期權波動率上漲時。

2、買入Zero
Premium Collar(Put Spread Collar)對沖即在擁有股票投資組合的情況下買入價外的看跌期權同時賣出價外的看漲期權，兩者的價格一樣。

當投資者認為市場是震盪市，則可以賣出call抵消put的費用，但上漲空間已經被限制住。風險則發生於股票價格上漲過快或SKEW變小時。

(4)期權保險策略的收益曲線擴展閱讀：

個人投資者向證券公司申請開立期權賬戶的條件：

1、申請開戶時託管在其委託的期權經營機構的證券市值與資金賬戶可用余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金），合計不低於人民幣50萬元；

2、指定交易在證券公司6個月以上並具備融資融券業務參與資格或者金融期貨交易經歷；或者在期貨公司開戶6個月以上並具有金融期貨交易經歷；

3、具備期權基礎知識，通過本所認可的相關測試；

4、具有本所認可的期權模擬交易經歷；

5、具有相應的風險承受能力。

㈤ 為什麼 看漲期權收益曲線賣方下降

看漲期權收益曲線表達的是期權賣方的收益與基礎資產的市場價格之間的關系。顯然市場價格越高，期權的內涵價值（內涵價值等於基礎資產的市場價格與行權價格之差）越大，看漲期權的買方的收益也越大，對看漲期權的買方越有利，當然對看漲期權的賣方越不利。所以基礎資產市場價格越高，期權賣方的收益越低，收益曲線自然隨著基礎資產的價格上漲而下降。

㈥ 對外匯期權損益曲線不是太懂，看漲期權、看跌期權

看漲期權就是預測期貨價格會漲，就買入，期權到期就得到期貨多頭部位
看跌期權就是預測期貨價格會跌，就買入，期權到期就得到期貨空頭部位

㈦ 用文字公式和圖分別描述看漲期權買方和賣方的收益和利潤

首先，收益曲線是為期權到期日當天時間股價表現為買賣雙方帶來的可能收益(Cross-Sectional Payout) 收益曲線縱軸為收益，橫軸為到期日當天股價，所表現的是該期權到期收益與當日標的物價格的關系. 以看漲期權買家為例，收益線會在橫軸上低於0點直線延伸(於縱軸0的距離為期權價格，表示收益是等於期權價格的負數)，直到超過橫軸標記的X點(也就是執行價),隨後收益線斜直線往上，代表相對比例的收益。

㈧ 分別畫出看漲期權多頭方、空頭方，看跌期權多頭方、空頭方的收益曲線。

左邊是看跌多頭方，縱軸交點是(0,9)，拐點是(10,-1)，與橫軸的交點是(9,0)

右邊是看跌空頭方，縱軸交點是(0,-9)，拐點是(10,1)，與橫軸的交點是(9,0)

㈨ Excel 如何用excel製作期權的收益曲線

方法一先建立一個成本數據表，然後根據表自動生成曲線圖方法二使用手工繪制，從繪圖工具欄的自選圖形中，找到「線條」下面的曲線，畫出後，可以拖動變形，直到符合成本曲線形狀