蘋果發行債券要做什麼

Ⅰ 發行公司債券應當具備什麼條件

發行公司債券的目的是為籌集生產經營資金，同時要維護投資者的利益，使發行債券的公司能夠有到期償還本息的能力，因而發行公司債券，必須符合下列條件：
1．股份有限公司的凈資產額不低於人民幣三千萬元，有限責任公司的凈資產額不低於人民幣六千萬元。
2．累計債券總額不超過公司凈資產額的百分之四十。
3．最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息。
4．籌集的資金投向符合國家產業政策。
5．債券的利率不得超過國務院限定的利率水平。
6．國務院規定的其他條件。
對於發行公司債券籌集的資金，必須用於批准發行時所確定的用途，不得用於彌補虧損和非生產性支出。這是發行公司債券的一項重要條件，目的在於正確、有效地使用籌集到的資金，保持和增強公司的償債能力，有利於保護債權人的利益。
發行公司債券後，能保持發債條件並獲得投資者信任的，可以再次發行公司債券，這對公司的籌集資金是有益的。如果發行公司債券的公司未能取得投資者的信任，並有不利於債權人行為的，則其再次發行公司債券要受到限制。因此，凡有下列情形之一的，不得再次發行公司債券：
1．前一次發行的公司債券尚未募足的。
2．對已發行的公司債券或者其債務有違約或者延遲支付本息的事實，且仍處於繼續狀態的。

Ⅱ 發行債券有哪些具體步驟

發行公司債券的主要程序有：
1.作出決議或決定
股份有限公司、有限責任公司發行公司債券，由董事會制訂方案，股東會作出決議;國有獨資公司發行公司債券，應由國家授權投資的機構或者國家授權的部門作出決定。
2.申請發行
公司在作出發行公司債券的決議或者決定後，必須依照公司法規定的條件，向國務院授權的部門提交規定的申請文件，報請批准，所提交的申請文件，必須真實、准確、完整。向國務院授權的部門提交的申請文件包括：公司登記證明、公司章程。公司債券募集辦法、資產評估報告和驗資報告。
3.發行公司債券的批准
國務院授權的部門依照法定條件負責批准公司債券的發行，該部門應當自受理公司債券發行申請文件之日起三個月內作出決定;不予審批的，應當作出說明。
4.公告募集辦法
發行公司債券申請經批准後，應當公告債券募集辦法;在募集辦法中應當載明下列事項：(1)公司名稱;(2)債券總額和債券的票面金額;(3)債券的利率;(4)還本付息的期限和方式;(5)債券發行的起止日期;(6)公司凈資產額;(7)已發行的尚未到期的公司債券總額;(8)公司債券的承銷機構。
5.公司債券的載明事項
公司發行公司債券，必須在債券上載明公司名稱、債券票面金額、利率、償還期限等事項，並由董事長簽名，公司蓋章。
6.公司債券存根簿
公司發行公司債券應當置備公司債券存根簿。發行記名公司債券的，應當在公司債券存根簿上載明下列事項：(1)債券持有人的姓名或者名稱及住所;(2)債券持有人取得債券的日期及債務的編號;(3)債券總額，債券的票面金額，債券的利率，債券的還本付息的期限和方式;(4)債券的發行日期。
7.發行中不當行為的糾正
國務院授權的部門對已作出的審批公司債券發行的決定，發現不符合法律、行政法規規定的，應當予以撤銷;尚未發行的，停止發行;已經發行公司債券的，發行的公司應當向認購人退還所繳股款並加算銀行同期存款利息。

Ⅲ 發行債券的一般條件有哪些

發行債券的一般條件有：
1.股份有限公司的凈資產不低於人民幣三千萬元，有限責任公司的凈資產不低於人民幣六千萬元
2.累計債券余額不超過公司凈資產的百分之四十
3.最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息
4.籌集的資金投向符合國家產業政策
5.債券的利率不超過國務院限定的利率水平
6.國務院規定的其他條件

Ⅳ 發行債券作用

中央銀行發行債券是為了調節貨幣供應量，進行宏觀調控；商業銀行發行債券是為了籌集資金，獲得長期資金來源，擴大資產業務。
你好

Ⅳ 公司發行債券需要哪些條件

問：我是一個合夥企業的代表人，由於合夥企業承擔的風險太大，且籌措資金有諸多方面的限制。現在，我們幾個合夥人經過考慮，基本達成一致，准備將現有的合夥企業轉變成有限責任公司。可是我們對有限責任公司的概念很陌生，煩請律師給介紹一下有關有限責任公司的情況，以及有關發行公司債券的情況，行嗎? 答：給你介紹一下這方面的情況當然沒問題，但我還是建議你，如果確實要進行企業改制的話，就應當聘請專業人員幫你處理這方面的事務。畢竟這不是一件小事，任何差錯都可能會給企業帶來很大的損失。 有限責任公司是指股東以其出資額為限對公司債務承擔責任，公司以其全部資產對公司債務承擔責任的企業法人。其特徵主要是：(1)有限責任公司具有獨立的法律人格。(2)有限責任公司具有獨立的財產。(3)有限責任公司承擔獨立的財產責任。(4)有限責任公司實行「公司所有與公司經營相分離」的原則。(5)股東人數有最高數額限制。(6)有限責任公司將合夥的當事人相互信任、企業的設立和組織簡單、活動便捷等優點，與股份有限公司的股東與公司的人格分離、股東承擔有限責任、股東的變動不影響企業存續等優點結合起來，是當今最適合於中小企業組織的一種企業法律形式。但有時也被用作投機和規避法律責任的手段。(7)股東公司的債務和債權人間接地承擔有限責任，由於債務的追償和債權人的追索只能針對公司而言，所以說，股東對公司的主要責任就是出資。這也是法人企業的特點。(8)籌資和經營的封閉性。傳統的有限責任公司不能發行債券和股票，中國對國有公司開了發行債券的口子。當然，封閉性也使政府對其監管比較寬松。 關於發行公司債券的情況，目前我國僅限於股份有限公司、國有獨資公司和兩個以上的國有企業或者其他兩個以上的國有投資主體投資設立的有限責任公司，為籌集生產經營資金，可以依照本法發行公司債券。也就是說，如果你們企業是屬於民營企業性質的話，那麼你們將無法通過發行公司債券的方式來籌集資金。發行公司債券，必須符合下列條件： (1)股份有限公司的凈資產額不低於人民幣3000萬元，有限責任公司的凈資產額不低於人民幣6000萬元;(2)累計債券總額不超過公司凈資產額的40%; (3)最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息; (4)籌集的資金投向符合國家產業政策;(5)債券的利率不得超過國務院限定的利率水平;(6)國務院規定的其他條件。 應注意，有限責任公司的基礎是股東僅以其出資額為限對公司債務承擔責任，因此不宜向承擔無限責任的企業投資，否則無限責任無法到位。因此，公司法強調公司的投資行為僅能以其出資額為限對所投資的公司承擔責任，這樣也能減少公司轉投資的風險。《合夥企業法》也規定有限責任公司不能成為合夥企業的合夥人。(地平線律師事務所) 更多企業相關知識盡在企業法律顧問網。

Ⅵ 國家發行債券的目的是什麼

可以參考如下網上摘錄;發行國債大致有以下幾種目的：
1、在戰爭時期為籌措軍費而發行戰爭國債。在戰爭時期軍費支出額巨大，在沒有其他籌資辦法的情況下，即通過發行戰爭國債籌集資金。發行戰爭國債是各國政府在戰時通用的方式，也是國債的最先起源。
2、為平衡國家財政收支、彌補財政赤字而發行赤字國債。一般來講，平衡財政收支可以採用增加稅收、增發通貨或發行國債的辦法。以上三種辦法比較，增加稅收是取之於民用之於民的作法，固然是一種好辦法但是增加稅收有一定的限度，如果稅賦過重，超過了企業和個人的承受能力，將不利於生產的發展，並會影響今後的稅收。增發通貨是最方便的作法，但是此種辦法是最不可取的，因為用增發通貨的辦法彌補財政赤字，會導致嚴重的通貨膨脹，其對經濟的影響最為劇烈。在增稅有困難，又不能增發通貨的情況下，採用發行國債的辦法彌補財政赤字，還是一項可行的措施。政府通過發行債券可以吸收單位和個人的閑置資金，幫助國家渡過財政困難時期。但是赤字國債的發行量一定要適度，否則也會造成嚴重的通貨緊縮。
3、國家為籌集建設資金而發行建設國債。國家要進行基礎設施和公共設施建設，為此需要大量的中長期資金，通過發行中長期國債，可以將一部分短期資金轉化為中長期資金，用於建設國家的大型項目，以促進經濟的發展。
4、為償還到期國債而發行借換國債。在償債的高峰期，為了解決償債的資金來源問題，國家通過發行借換國債，用以償還到期的舊債，「這樣可以減輕和分散國家的還債負擔。 市場經濟條件下國債的功能
1.彌補財政赤字
</B>彌補財政赤字是國債的最基本功能。
就一般情況而言，造成政府財政赤字的原因大體上有以下兩點：一是經濟衰退，二是自然災害。
政府財政赤字一旦發生，就必須想辦法予以彌補。在市場經濟體制下，其彌補的方式主要有三種措施：即增加稅收、增發貨幣和舉借國債。
第一種方式不僅不能 迅速籌集大量資金，而且重稅會影響生產者的生產積極性，進而會使國民經濟趨於收縮，稅基減少，赤字有可能會更大。
第二種方式則會大幅增加社會的貨幣供應量，因而會導致無度的通貨膨脹並打亂整個國民經濟的運行秩序。
第三種方式則是最可行的辦法，因為發行國債籌資僅是社會資金使用權的暫時轉移，在正常情況下，一般不會招致無度的通貨膨脹，同時還可迅速、靈活和有效地彌補財政赤字，所以舉借國債是當今世界各國政府作為彌補財政赤字的一種最基本也是最通用的方式。
2.對財政預算進行季節性資金餘缺的調劑
</B> 利用國債，政府還可以靈活調劑財政收支過程中所發生的季節性資金餘缺。政府財政收入在1年中往往不是以均衡的速率流入國庫的，而財政支出則往往以較為均 衡的速率進行。這就意味著即使從全年來說政府財政預算是平衡的，在個別月份也會發生相當的赤字。為保證政府職能的履行，許多國家都會把發行期限在1年之內 (一般幾個月，最長不超過52周)的短期國債，作為一種季節性的資金調劑手段，以求解決暫時的資金不平衡。
3.對國民經濟運行進行宏觀調控
一國的經濟運行不可能都永遠處在穩定和不斷增長的狀態之下。相反，由於種種因素的影響如宏觀政策的失誤、國際經濟的影響等，經濟運行常常會偏離人們期望 的理想軌道，從而出現經濟過度膨脹(通貨膨脹嚴重)和經濟萎縮(通貨緊縮)現象，這時候，政府必須採取相應的政策措施進行經濟干預，以使經濟運行重新回到較理想或預期的軌道。自凱恩斯宏觀經濟理論建立以來，運用經濟政策對宏觀經濟運行進行調控已成為普遍現象，其中國債扮演著十分重要的角色。這也使得國債的宏觀調控功能逐漸成為國債主要的功能。

Ⅶ 簡述公司發行債券的條件

根據《公司法》的規定，我國債券發行的主體，主要是公司制企業和國有企業。

企業發行債券的條件是：

1、股份有限公司的凈資產額不低於人民幣3 000萬元，有限責任公司的凈資產額不低於人民幣6 000萬元。

2、累計債券總額不超過凈資產的40%.

3、公司3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息。

4、籌資的資金投向符合國家的產業政策。

5、債券利息率不得超過國務院限定的利率水平。

6、其他條件。

(7)蘋果發行債券要做什麼擴展閱讀：

債權發行意義：

未來應提高非國有企業和中小企業發債比重。從債券的投資方來說，需要逐步提高非存款貨幣類機構投資人持有債券比重，為社保基金、企業年金等入市創造條件，採取多種方法豐富投資人結構。

2013年6月19日，國務院常務會議明確要求研究部署金融支持經濟結構調整和轉型升級的政策措施。其中包括「擴大債券發行，逐步實現債券市場互通互融」。

擴大債券發行對我國多層次金融市場體系建設，提高直接融資比重和降低金融體系的脆弱性是有重要意義的。擴大債券發行的同時，債券市場需要更加透明而且具備好的流動性，為更多參與主體進入債券市場創造條件。

2013年，中國債券市場由多部門監管，市場不統一的格局阻礙了金融市場優化資源配置的基本功能的實現。

債券市場互通互融是大勢所趨。債券市場互通互融會使得債券市場能夠充分反映資金市場的信息，資金的價格會通過交易價格實時反映出來。

面對一個分割的債券市場和混亂的利率期限結構，企業沒有辦法像面對統一的市場那樣去獲取融資成本的准確信息。低水平的債券市場無法與銀行進行充分競爭，這會使得企業的融資成本難以下降。

債券市場互通互融並且快速發展會給商業銀行帶來壓力，促使商業銀行提高其評估風險和定價的能力，對企業的信用進行更為精準的分析，提高其對不同企業的服務能力，並且有助於提升其國際競爭能力。

另外，擴大債券發行需要我國評級機構的進一步發展，債券產品的豐富更需要評級機構履行其職責，為廣大投資者提供真正有區分度、有足夠信息含量的研究報告和級別評價。

Ⅷ 請問發行債券有哪些具體步驟

看看如下網上摘錄就清楚啦：債券發行條件 債券發行條件是指債券發行者在以債券形式籌集資金時所必須考慮的有關因素，包括發行金額、票面金額、期限、償還方式、票面利率、付息方式、發行價格、發行費用、稅收效應以及有無擔保等項內容。
債券是政府、金融機構、工商企業等機構直接向社會借債籌措資金時，想向投資者發行，並且承諾按一定利率支付利息並按約定條件償還本金的債權債務憑證。債券的本質是債的證明書，具有法律效力。債券購買者與發行者之間是一種債券債務關系，債券發行人即債務人，投資者（或債券持有人）即債權人。債券作為一種重要的融資手段和金融工具具有如下特徵：
（1）償還性。債券一般都規定有償還期限，發行人必須按約定條件償還本金並支付利息。
（2）流通性。債券一般都可以在流通市場上自由轉換。
（3）安全性。與股票相比，債券通常規定有固定的利率，與企業績效沒有直接聯系，收益比較穩定，風險較小。此外，在企業破產時，債券持有者享有優先於股票持有者對企業剩餘財產的索取權。
（4）收益性。債券的收益性主要表現在兩個方面，一是投資債券可以給投資者定期或不定期地帶來利息收益；二是投資者可以利用債券價格的變動，買賣債券賺取差額.
債券市場債券發行市場--一級市場的概述及分類債券發行一級市場的概述及分類債券發行市場主要由發行者、認購者和委託承銷機構組成。前面我們已經說過，只要具備發行資格，不管是國家、政府機構和金融機構，還是公司、企業和其他法人，都可以通過發行債券來借錢。認購者就是我們投資的人，主要有社會公眾團體、企事業法人、證券經營機構、非盈利性機構、外國企事業機構和我們的家庭或個人。委託承銷機構就是代發行人辦理債券發行和銷售業務的中介人，主要有投資銀行、證券公司、商業銀行和信託投資公司等等。債券的發行方式有公募發行、私募發行和承購包銷三種。
國債發行按是否有金融中介機構參與出售的標准來看，有直接發行與間接發行之分，其中間接發行又包括代銷、承購包銷、招標發行和拍賣發行四種方式。
直接發行，一般指作為發行體的財政部直接將國債券定向發行給特定的機構投資者，也稱定向私募發行，採取這種推銷方式發行的國債數額一般不太大。而作為國家財政部每次國債發行額較大，如美國每星期僅中長期國債就發行100億美元，我國每次發行的國債至少也達上百億元人民幣，僅靠發行主體直接推銷巨額國債有一定難度，因此使用該種發行方式較為少見。
代銷方式，指由國債發行體委託代銷者代為向社會出售債券，可以充分利用代銷者的網點，但因代銷者只是按預定的發行條件，於約定日期內代為推銷，代銷期終止，若有未銷出余額，全部退給發行主體，代銷者不承擔任何風險與責任，因此，代銷方式也有不如人意的地方：
（1）不能保證按當時的供求情況形成合理的發行條件；
（2）推銷效率難盡人意；
（3）發行期較長，因為有預約推銷期的限制。
所以，代銷發行僅適用於證券市場不發達、金融市場秩序不良、機構投資者缺乏承銷條件和積極性的情況。
承購包銷發行方式，指大宗機構投資者組成承購包銷團，按一定條件向財政部承購包銷國債，並由其負責在市場上轉售，任何未能售出的余額均由承銷者包購。這種發行方式的特徵是：（1）承購包銷的初衷是要求承銷者向社會再出售，發行條件的確定，由作為發行體的財政部與承銷團達成協議，一切承購手續完成後，國債方能與投資者見面，因而承銷者是作為發行主體與投資者間的媒介而存在的；（2）承購包銷是用經濟手段發行國債的標志，並可用招標方式決定發行條件，是國債發行轉向市場化的一種形式。
公開招標發行方式，指作為國債發行體的財政部直接向大宗機構投資者招標，投資者中標認購後，沒有再向社會銷售的義務，因而中標者即為國債認購者，當然中標者也可以按一定價格向社會再行出售。相對承購包銷發行方式，公開招標發行不僅實現了發行者與投資者的直接見面，減少了中間環節，而且使競爭和其他市場機制通過投資者對發行條件的自主選擇投標而得以充分體現，有利於形成公平合理的發行條件，也有利於縮短發行期限，提高市場效率，降低發行體的發行成本，是國債發行方式市場化的進一步加深。
拍賣發行方式，指在拍賣市場上，按照例行的經常性的拍賣方式和程序，由發行主體主持，公開向投資者拍賣國債，完全由市場決定國債發行價格與利率。國債的拍賣發行實際是在公開招標發行基礎上更加市場化的做法，是國債發行市場高度發展的標志。由於該種發行方式更加科學合理、高效，所以目前西方發達國家的國債發行多採用這種形式。
實際上，不管是什麼方式對投資者來說都不重要，在發行市場上認購國債還是需要繳納手續費。
債券交易市場--二級市場的概述及分類債券交易二級市場概述及分類 根據市場組織形式，債券流通市場又可進一步分為場內交易市場和場外交易市場。
（一）證券交易所
是專門進行證券買賣的場所，如我國的上海證券交易所和深圳證券交易所。在證券交易所內買賣債券所形成的市場，就是場內交易市場，這種市場組織形式是債券流通市場的較為規范的形式，交易所作為債券交易的組織者，本身不參加債券的買賣和價格的決定，只是為債券買賣雙方創造條件，提供服務，並進行監管。場外交易市場是在證券交易所以外進行證券交易的市場。
（二）櫃台市場
為場外交易市場的主體。許多證券經營機構都設有專門的證券櫃台，通過櫃台進行債券買賣。在櫃台交易市場中，證券經營機構既是交易的組織者，又是交易的參與者，此外，場外交易市場還包括銀行間交易市場，以及一些機構投資者通過電話、電腦等通訊手段形成的市場等。目前，我國債券流通市場由三部分組成，即滬深證券交易所市場、銀行間交易市場和證券經營機構櫃台交易市場。

Ⅸ 發行債券是什麼意思

債券，就是國家或者企業向社會籌集資金時，給投資者出具的債務憑據；說白了，就是一張借條，例如，某企業向你借錢，給你一張債券，你得到債券同時把錢給企業，等到一段時間後，企業返還你借的錢，並支付利息給你，同時拿回債券。當然借錢的利息，事先就用利率約定，例如利率2.33%，你買1萬元債券，企業每年就給你233元利息。

債券是一種有價證券。由於債券的利息通常是事先確定的，所以債券是固定利息證券（定息證券）的一種。在金融市場發達的國家和地區，債券可以上市流通。在中國，比較典型的政府債券是國庫券。

(9)蘋果發行債券要做什麼擴展閱讀

債券包含了以下四層含義：

1．債券的發行人（政府、金融機構、企業等機構）是資金的借入者；

2．購買債券的投資者是資金的借出者；

3．發行人（借入者）需要在一定時期還本付息；

4．債券是債的證明書，具有法律效力。債券購買者與發行者之間是一種債權債務關系，債券發行人即債務人，投資者（或債券持有人）即債權人。