分級基金投資須知

① 分級基金投資技巧有哪些

需要掌握三個分級基金投資技巧：
1.注意掌握投資分級A類份額，是否一定能夠達到約定收益率
2.注意掌握折溢價率
3.注意掌握分級基金A類份額在二級市場上的成交活躍度

② 買分級基金需要注意什麼

要重點考慮以下五個方面：
1.杠桿的大小
2.要考慮基礎份額的投資標的，是以大盤股為主還是小盤股為主，是主動管理型還是被動指數型，投資者要有一定的判斷
3.目前的折溢價情況
4.是否可以配對轉換
5.到期時間

③ 投資分級基金需要注意哪些問題

1.
注意
杠桿比例
。穩健部分與進取部分份額比例是1∶1或者4∶6。
分級基金
是運用結構化分級技術的基金。通過對
基金收益
或凈資產的分解，形成兩級(或多級)
風險收益
表現有一定差異化
基金份額
的基金品種。例如，易方達
中小板
指數分級基金
分為三類份額，其中中小板A和中小板B的基金份額配比在分級運作期內始終保持1∶1
的比例不變，均上市交易，可以配對轉換。
2.
注意A級利率。目前，市場上絕大多數穩健份額均為浮息產品，年收益多為一年期銀行同期利息3%或3.5%。資料顯示，近期的3隻指數分級基金中，
工銀
深證100指數
分級、鵬華中證A股資源產業分級的穩健份額都是採用浮息，有可能隨
基準利率
在未來下調約定收益率，易方達中小板A的約定收益為
固定利率
7%，約定收益率最高。由於不受未來
利率變化
影響，此類份額在
降息
周期中的
相對優勢
會越來越大，可作為定存或國債的替代品，更加適合
低風險投資
者。
3.
注意
到點
份額折算。目前市面上的分級基金通常設計為當母
基金凈值
到達2元或者進取凈值低於0.25元(略有差異)時，進行份額不定期折算。折算可實現高風險份額杠杠維持在一定的范圍內，防止高風險份額的風險收益水平嚴重偏離起始運行情況。不定期折算保證低風險分額的
收益分配
。通常在母基金份額或者高風險
份額凈值
達到一定的閾值時，設置折算條款，折算後A、B級份額的凈值恢復到初始水平，B級份額的杠桿也恢復到初始水平。

④ 分級基金開戶條件

根據投資者適當性管理辦法，交易分級基金為高風險業務。2017年5月1日起賬戶本人可攜帶身份證至就近營業部現場開通分級基金許可權，辦理時間為交易日9:00-16:00，T日開通完成則T日生效。只要您符合對應券商開通分級基金的條件即可在對應券商開通。
1）開戶滿20個交易日，對於資產要求是開通前20個交易日日均證券類資產（普通賬戶和信用賬戶合並計算）不低於人民幣30萬元;
2）風險承受能力評估結果為謹慎型及以上，且在有效期內;
3）不存在法律、行政法規、部門規章、規范性文件和業務規則禁止或者限制參與分級基金交易的情形。
溫馨提示：普通賬戶和信用賬戶需分別開通許可權，滿足條件的多個股東賬戶或場內基金賬戶均可開通。

⑤ 投資分級基金A應該注意什麼

我覺得投資A是因為不能把所有的錢都投入高風險領域，而低風險領域最好的品種就是A。如果投資A，至少要有持有三個月以上的准備，時間越長越好。同時也要把握好買入點，0.76~0.78，基本上都屬於很低風險的范疇。另外H股A和申萬收益跟別的不一樣，不是永續債的性質，不要隨便碰。根據基金合同約定，股票分級基金A類份額一般都會設置到期折算環節，這便於持有人兌現相關收益。另外，為了保證A類份額的約定收益不受B類份額極端下跌情況影響，多數分級基金設置了「兜底條款」，即當B類份額的凈值跌到某一臨界點時便會觸發到點折算。但由於距到期日較遠、配對轉換機制抑制整體溢價幅度等原因，在B類份額大幅溢價的背景下，A類份額多以折價形式在二級市場交易。不過，隨著個別股票分級基金的折算日期臨近，A類份額的折價有望隨之收斂，投資機會隨之顯現。

⑥ 分級基金可以今天買明天賣嗎分級基金投資要注意些什麼

分級基金交易和股票交易相差無幾，都是當日買，第二個交易日才能賣出的。
分級基金需要注意的問題極多
因為現在分級基金種類劃分上比較多
注意折價溢價水平
是否有到期不到期之分
是否有定期折算歸一之分
行業類，指數類，債券類，股票類等各式分級產品
A類的收益率問題

⑦ 買分級基金需要注意什麼

要重點考慮以下五個方面：
1.杠桿的大小
2.要考慮基礎份額的投資標的，是以大盤股為主還是小盤股為主，是主動管理型還是被動指數型，投資者要有一定的判斷
3.目前的折溢價情況
4.是否可以配對轉換
5.到期時間

⑧ 指數分級基金的投資注意事項

分級基金有多種，盡管股票型分級基金也會有不錯的表現，但其凈值的提升完全取決於基金管理人的能力，而要判斷基金管理人的能力也很難，好在指數分級基金可以避免這個問題。指數分級基金是根據所對應的指數成分股按比例配置的，我們相信基金管理人完全有這個能力進行這樣的配置，因為這份工作看上去並不怎麼困難。盡管如此，我們還是要注意一些細節。
1、溢價率
基金價格的變動依據主要在於其凈值，只要基金的凈值在提升，那麼其價格就會上漲，我們把基金價格與基金凈值的比稱為溢價率，這個溢價率是我們需要關注的。通常我們會在行情軟體的基本面信息中看到基金的凈值，有的基金凈值是即時公布的，比如股票型基金，但分級基金的凈值要晚幾天，不過我們可以通過一些基金網站在當天晚上就能看到。特別要注意的是行情軟體一般只提供基金本身的凈值。對於普通的非分級基金來說沒有問題的，但分級基金是由兩部分組成的，所以它實際上有三個凈值。以一般的AB劃分為例，其凈值可以分為總凈值、A部分凈值和B部分凈值，我們關注的是B部分基金，所以行情軟體就提供B 部分基金的凈值，但我們在計算溢價率的時候要用總凈值去計算。以上周五的信誠500B為例：當天基金價格為0.727元，其凈值為0.632元，但其總凈值為0.785元，因此溢價率為-7.39，理論上處於低估狀態。
2、看指數分級基金的走勢
現在指數基金已經很多，像深成指數、中小板指數、創業板指數、50指數、300指數、中證100指數等等。由於指數所包含的成分股會有差異，所以在指數基金的選擇上面還需要有所側重。比如本輪行情到目前為止藍籌權重股的走勢相對強勢，因此其所對應的分級基金漲幅就大一些。如果像前期的一波行情中中小盤個股的走勢相對強勢，所以對應的分級基金漲幅就大一些。以上三家基金中銀華銳進對應的是深證100指數，屬於深市的大盤股， 申萬進取對應的是深證成指，信誠500B對應的是中證500指數，屬於大中盤股。
3、基金的流通性與期限
基金畢竟不是主要投資對象，因此很多基金的流通性嚴重不足。我們的策略是隨波逐流，絕對不會長期持有，所以必須考慮流通性，特別是對於大額投資者來說這一點尤為重要。界定流通性的好壞並沒有一定的標准，一般來說15元的個股日成交200萬股也就是日成交金額為3000萬元可以作為一個基本標准，然而大部分基金並不符合這個標准。以上上周五為例，成交金額超過3000萬元的基金只有15家，其中有12家屬於指數型基金，包括3 家指數分級基金，分別是銀華銳進、申萬進取和信誠500B，相應的成交金額為16000萬元、6955萬元和3303萬元，即使以上周三天的累積成交金額計算排名也在第3、第6和第11位。而且，即將到期的基金其交易會逐漸萎縮，價格也會回落甚至低於凈值。前面提到三家基金均無期限。除此之外，分級基金的吸引力在於杠桿效應，而要體現的前提是滿倉股票，就像我們融資一樣，如果拿著錢不買股票還不如不融資，特別要注意基金持倉的品種。有些分級基金因為成立不久等原因盡管滿倉但大量持有的是非股票倉位，而我們要選擇的是滿倉股票的基金，以上三家基金均已滿倉股票。