股權基金投資信託計劃書選項目

『壹』 信託，資管計劃，基金，私募基金這些有什麼區別

信託、資管計劃、基金、私募基金有3點不同：

一、四者的實質不同：

1、信託的實質：信託是一種理財方式，是一種特殊的財產管理制度和法律行為，同時又是一種金融制度。信託與銀行、保險、證券一起構成了現代金融體系。信託業務是一種以信用為基礎的法律行為，一般涉及到三方面當事人，即投入信用的委託人，受信於人的受託人，以及受益於人的受益人。

2、資管計劃的實質：由專業的投資者（券商/基金子公司）進行管理。它是證券公司/基金子公司針對高端客戶開發的理財服務創新產品，投資於產品約定的權益類或固定收益類投資產品的資產。

3、基金的實質：指為了某種目的而設立的具有一定數量的資金。主要包括信託投資基金、公積金、保險基金、退休基金，各種基金會的基金。從會計角度透析，基金是一個狹義的概念，意指具有特定目的和用途的資金。現在提到的基金主要是指證券投資基金。

4、私募基金的實質：指以非公開方式向特定投資者募集資金並以特定目標為投資對象的證券投資基金。私募基金是以大眾傳播以外的手段招募,發起人集合非公眾性多元主體的資金設立投資基金，進行證券投資。

二、四者的定位不同：

1、信託的定位：信託是委託人基於對受託人的信任，將其財產權委託給受託人，由受託人按委託人的意願以自己的名義，為受益人的利益或特定目的，進行管理和處分的行為。

2、資管計劃的定位：集合資產管理計劃帶有一定的私募性質，它目標群多為中高端客戶。券商設立的非限定性集合計劃接受單個客戶的資金不得低於10萬元，而設立的限定性集合理財計劃接受單個客戶的資金不得低於5萬元。

3、基金的定位：基金是大眾化的理財品種，是公募產品。

4、私募基金的定位：私募基金則是通過非公開發售的方式募集，募集的對象是少數特定的投資者，包括機構和個人。

三、四者的投資風險不同：

1、信託的投資風險：風險低，由於信託財產具有的獨立性，使得信託財產在設立信託時沒有法律瑕疵，在信託期內能夠對抗第三方的訴訟，保證信託財產不受侵犯，從而使信託制度具有了其他經濟制度所不具備的風險規避作用。

2、資管計劃的投資風險：風險較低，因為資管計劃具有分散風險的作用，集合資產管理計劃可投資的封閉式基金多種多樣，單個客戶選擇面較窄，不能保證一定會有持有到期收益。

3、基金的投資風險：投資對沖基金可以增加投資組合的多樣性，投資者可以以此降低投資組合的總體風險敞口。對沖基金經理使用特定的交易策略和工具，為的就是降低市場風險，獲取風險調整收益，這與投資者期望的風險水平是一致的。

理想的對沖基金獲得的收益與市場指數相對無關。雖然「對沖」是降低投資風險的一種手段，但是，和所有其他的投資一樣，對沖基金無法完全避免風險。

4、私募基金的投資風險：私募股權基金投資伴隨著高風險。股權投資通常需要經歷若干年的投資周期，而因為投資於發展期或成長期的企業，被投資企業的發展本身有很大風險，如果被投資企業最後以破產慘淡收場，私募股權基金也可能血本無歸。

『貳』 請具體介紹下融資類信託計劃、投資類信託計劃

融資類信託按募集方式分為：單一的和集合的，交易對手分別為單個和一個群體。
單一信託類似銀行委託貸款，無非就是走個信託流程，無需審批報備就可以，成本可控。
按投向標的可以劃分為：房地產信託，礦產信託，收藏品信託，一級市場的股權質押類信託，一級半市場的增發信託 ，二級市場的上市公司股票質押信託，泥補銀行貸款的工商管理類信託，釋放銀行貸款規模的票據（信用證）信託等。目前市場以地產類信託最惹眼問題也最多，風險也最大。成本難控制，主要看募集資金的方式。都是信託「影子銀行」角色的體現。
投資類信託：比較熱的是股權投資類信託，收益大風險自然也大，和管理人水平直接掛鉤。
再就是證券結構化信託（個人杠桿證券投資）
證券非結構化信託（陽光私募）
信託為金融綜合體系，設計范圍很廣，體系比較龐大。信託目前的市場定位與銀行職能多為重疊，不利於其發展，需要多轉型向主動管理的投資類項目。

『叄』 想參考一些有關股權投資信託計劃的案例 有風險提示,收益測算,流動規劃,期限設定就好

杭州盈豐軟體技術有限公司開發的信託業務系統於2003年開發成功並在上海國際信託投入使用至今，經過5年的不斷發展與完善，系統涵蓋了信託產品設計、信託產品發行銷售、客戶管理、受益權變更、收益分配與兌付、信託資產在貸款類、融資租賃、投資類、證券、黃金等領域的投資管理、信託業務財務核算和出納會計、信託資產與凈值核算、1104監管報表統計等等信託業務的整個流程，為公司開展信託業務提供了強大信息支撐。

總結信息化實施的實際情況，核心信託信息系統在以下幾個方面頗具特色：
1、 完整解決方案、成熟的實施案例
提供信託業務從前台產品設計、營銷、客戶管理到資金運用到財務帳務、核算到1104監管報表的一整套完整的解決方案，並經過多家信託公司的實際應用，具備行業領先地位。
2、 異地開展業務的技術支持
採用B/S架構，可以有效支持信託公司異地開展業務和全方位辦公接入的需求
3、 完備的客戶服務體系
信息系統設計採用雙信息主線，客戶主線、產品主線相互聯系，結合CALLCENTER、簡訊、信件、email、網上信託系統等多種服務手段，為客戶提供及時、有效、全方位的信息內容和服務
通過客戶交流管理模塊，從技術上有效減少因為客戶經理流動引起的公司客戶資源流失
4、 全方位的營銷體系支持
提供預約、認購、繳款基本營銷流程，同時支持代銷、網上預約銷售、CALL CENTER 電話營銷等密切結合的營銷體系
5、 高效的電子審批手續
基於強大工作流引擎基礎的審批系統可以涵蓋信託產品設計、運用整個生命周期的審批和規范監督，有效提升產品設計、管理和風險控制能力
提供可自由定義的審批流程、領導外出由秘書代簽等完備的功能
6、 業務細節人性化
業務系統經過多家信託公司的多年應用，取各家信託公司所長，對於業務細節的把握如客戶服務的手段、管理費自動計提、收益分配等等業務細節已經極具人性化，對於提高日常業務開展效率提供了有力支撐
對受益權提供抵質押功能，在分配收益時分別處理。
7、 豐富的工作提醒功能
通過系統定義，可以實現業務處理、信息披露、收益分配、核算、審核等各個業務環節的操作提醒，以避免因信託規模的擴大造成項目管理的失控
8、 實現對下家客戶的財務風險監控
系統提供根據對用款企業的財務報表數據的錄入後進行財務指標的分析與監控，可以及時發現、揭示用款企業的運營風險。
9、 實現了業務數據與財務數據的聯動
業務數據錄入、確認後，相關信息通過系統傳遞給財務，財務部門進行財務確認後可以按照信託行業會計核算準則的要求自動生成相關會計憑證，可以極大地解決財務大量的手工憑證錄入的功能，90%以上憑證不再需要手工錄入。
同時，財務處理後的數據如利息、資金收付等可以反饋回業務系統，達成信息互通
10、 自由合並帳、報表
業務財務系統可以解決傳統財務系統無法適應信託獨立核算帶來的大量獨立帳套的數據處理以及帳套間數據匯總統計的功能，提供可以自由組合的「查詢單元」的功能設計，可以解決任意組合信託產品後合並帳表、報表功能
提供自由合並報表的功能，所有帳務數據的查詢、統計，可以跨越時間、產品帳套實現連續查詢
11、 實時核算、帳表功能
隨時可以根據需要進行資產估值與凈值計算、實時出具財務報表而不需要像傳統財務那樣必須在月結後才能出具財務報表
財務帳表的列印可以在選定產品後批量連續列印
12、 1104監管報表
系統提供1104監管報表的統計與導出功能，極大地方便了監管的統計工作
13、 後續服務、系統擴展
信息化系統的最大重點是後續服務，杭州盈豐軟體公司專注於信託行業信息化系統開發，提供全面行業解決方案，已經推出或者後續即將推出的如開放式信託系統、網上客戶自助系統、年金管理系統、QDII投資系統、黃金交易管理系統、股指期貨管理系統、資產證券化信息系統等等，將為信託業務創新和長期發展提供強大的技術支撐

主要客戶名單
上海國際信託 北京國際信託
交銀國際信託 廣東粵財信託
上海中泰信託 中原信託
國聯信託 浙江工商信託
金港信託 。。。。。。。。

『肆』 股權類的契約型基金可以投資信託計劃嗎

契約型基金可投資的資產或標的包括以下幾類：

證券類：股票、資管計劃、衍生品；

類固收類：非標資產（如：應收賬款）；

股權類：通過嵌套有限合夥間接投資於上市、未上市公司、地產股權。

如果是股權類的契約型基金，則只能投資股權類和證券類，信託計劃不在可以投資的標的范圍內。

『伍』 有沒有人知道中信錦綉一號股權投資基金信託計劃項目的後續情況08年以後就沒有它的消息了

不會夭折的，我查到了去年6月份的季度報告，凈值936362489.47元，但是沒有查到年報，不過據估計，去年下半年股市低迷，這只基金應該也有相當的跌幅，收益是不敢指望了。現在應該在處理一些變現事宜或者試圖延期，依我看，還是盡早退出來比較好。不過作為委託人，應該每年能收到投資報告的吧

『陸』 什麼是信託制私募股權投資基金

信託制私募股權投資基金，也可以理解為私募股權信託投資，是指信託公司將信託計劃下取得的資金進行權益類投資。
其設立主要依據為《信託法》(2001年)、銀監會2007年制定的《信託公司管理辦法》、《信託公司集合資金信託計劃管理辦法》(簡稱「信託兩規」)、《信託公司私人股權投資信託業務操作指引》(2008年)。

『柒』 私募股權投資基金和股權投資信託計劃區別在哪

私募股權投資基金和股權投資信託計劃區別主要在以下幾個方面：
第一：依據法律主體不一樣
私募股權投資基金目前依據的是《中華人民共和國公司法》和《中華人民共和國合夥企業法》成立的有限責任公司、股份有限公司和合夥企業在運作基金；信託公司則依據《中華人民共和國信託法》、《中華人民共和國銀行業監督管理法》、《信託公司管理辦法》和《信託公司集合資金信託計劃管理辦法》運作信託計劃。
第二：管理機構不一樣
私募股權投資基金是按照企業的運作方式，在工商管理部門登記後，在發改委或金融辦（各地不一）辦理備案；信託公司則接受銀監會的監管。
第三：業務審批機制不一
私募股權投資基金是事後在相關政府部門備案，接受監管；信託計劃有些則要事前報備，如現行的房地產信託計劃等。
第四：人數限制有差別
私募股權投資基金限制人數不超過50人；信託計劃除限制50人外，但對於合格機構投資者人數不做限制。
第五......
希望以上回答能夠幫助你。

『捌』 誰能講解一下股權投資信託計劃和私募股權投資基金區別在哪

股權投資信託計劃：
把募集來的資金投資於股權項目。管理人是信託公司
私募股權投資基金：
把募集來的資金投資於股權項目。管理人是私募基金公司

只要管理人合規使用資金。兩者是沒有區別的。重點就在這。信託公司的公信力比較強、對於資金的使用投資人比較放心。但是對於私募基金公司來說。公信力以及資管能力有可能比不過信託（但是其實現在做股權基金最強的是私募基金）

『玖』 信託可以做私募PE的LP嗎如果可以,那麼PE投了項目之後,如果項目上市,這個應該是有障礙的吧

1.信託可以做私募PE的LP嗎？
目前肯定不可以。
①監管層面：2008年的《信託公司私人股權投資信託業務操作指引》中證監會規定了企業ipo之前股東中不能有信託計劃，但沒有對PE的LP是否是信託計劃予以規定，就從字面上來說，這個方案本身是有可行性的。但是，由於PE投資具備高度的不確定性，因此監管部門就監管的角度是不允許IPO之前PE背後有信託計劃的，並由銀監會直接監控，所有此類信託計劃不予報批。但目前中信信託，平安信託等從2011年開始就設立了相關的GP，在等待政策開放。
②信託層面：集合信託計劃由於有隱形的兌付要求，基本都是以債性的項目為主，股性的項目也是自有一些交易對手非常強大，比如萬科等，的房地產類較為常見，且此類項目容易測算回報率，回報率相對穩定，期限相對固定，與PE所對應的高回報高風險不對應，因此就信託本身而言他也不會對外接此類工作。也較少信託會有此類的創新業務部門。再者，如監管對其打開，信託對交易對手的選擇也會非常嚴厲，一般他們自己設立GP為主，不會採用外部的GP，一個強大的GP肯定是有募集能力的，需要找尋信託做募集的，通常而言募集能力非常有限，GP本身實力一般不會太強。因此信託本身選擇和這樣的機構合作的可能性就非常小。
③類似項目：近來由於信託業的火暴，不少PE也轉型做固定收益類的有限合夥，有的通過合夥制企業嵌套在信託里，即FOT（信託計劃都為單一信託，信託公司不承擔事實風險，有一定可能性誤導客戶）；也有通過信託嵌套在合夥制私募基金里，即TOF，（金谷信託，之前與其股東信達資產旗下的投資公司有過此類型的產品）。這兩者的形式由於很大程度上誤導了客戶，最終還是要信託承擔責任，因此此類業務只要涉及到募集，做集合的，不管是FOT，TOF一律叫停。

2.有什麼好的解決處理辦法？
民營的PE要通過信託募資這個念頭還是早點打消吧，體制是不允許貴族和平民聯姻，這樣的例子在中國金融市場數不勝數。即便你們聯姻了，你們的孩子能否到這個世界上還是困難重重，有這個精力和時間對付這樣的事情，不如採用更為按部就班的方式做好PE。
如今的PE業經過了發芽到全面PE，同時IPO的低迷，與PE的時間周期來看，目前做PE確實有較好的前景，好多之前的PE都要謀求退出，現在新的PE都可以以較低的價格購買到一些經過三五年培養的優質企業。就募集的角度而言，PE本身為私募，是對特定人群的，這就要求GP本身的管理者具備一定的知名度，（這也是為什麼薛老漢等人，用微博等工具加強自己知名度的原因之一），管理合夥人能依賴自己良好的投資業績和知名度引來資金，這是最常規的。
如果一個PE不具備上述能力，那麼本身他就是屬於風險較高，且不確定性較強的PE，但也不是不具備募集的可能。最好的方式就是聯姻一些民間的第三方理財。以GP配股的形式找到這些募集能力非常強的人，讓其不僅享受到募集期內的固定財務顧問費用，更讓其與GP的成長連體，這個方式是可以嘗試的。（其實紅杉資本前期募集資金也是依賴於諾亞財富這個第三方理財的）。只不過現在單純的代銷給第三方的動力是不夠的，因此配股的方式是有效的刺激其為PE募集的動力。