投資發展基金

㈠ 投資基金的發展是怎樣的

首先是稅收優惠政策的缺失。投資基金在美國發展的最為成熟,其中一個重要的原因是美國對投資基金的稅收政策,根據《1960年美國中國稅收法案》規定,如果投資基金將每年盈餘的大部分以現金紅利方式回報投資者,則無需繳納公司所得稅,這就避免了對投資基金和股東的雙重征稅問題。同樣,亞洲做投資基金相對成功的新加坡當局一直積極鼓勵外國公司將境外的房地產透過新加坡投資基金的架構在新加坡上市,為此提供了一系列鼓勵外國投資者的措施和降低成立成本及稅務優惠。這些優惠包括:免除個人投資者於新加坡投資基金分紅的所得稅;免除新加坡投資基金物業出售的印花稅;對外國非個人投資機構的稅率由20%降至10%等措施以吸引更多本地及外地利得財富基金在新加坡上市。

只有在政府的政策鼓勵下,投資基金才能吸引更多的投資者。目前,中國還沒有這方面的優惠稅收政策出台,對於營業稅、租賃稅等的徵收,表現出政府不鼓勵長期持有基金的態度,這會在很大程度上削弱投資基金的競爭力。其次是監管的相關法規還未完善。投資基金由於其運作流程設計比較復雜,本身不可以直接經營管理所屬的資產,要委託專門的管理機構管理,具有雙重代理關系,這樣進一步加大信息不對稱的程度,而且由於投資基金的投資領域被要求限制在房地產及相關領域,其透明度遠不如投資網,其價值的確定、財務狀況等難以被真正的了解。這些都對監管提出了更高的要求,需要進一步的完善現有的法律監管體系,以保證投資基金的健康運行。

㈡ 基金是什麼投資基金領域到底值不值得呢

基金是理財中經常會聽到的詞彙，比如股票基金，債券基金，私募基金，貨幣基金等等。

這些詞彙聽起來很高大上，給人一種很高端的感覺，但是實際上，基金的運作方式很簡單。通俗的說，基金就是將大家的錢募集起來，然後交給專業的人去投資。

一般來說，如果中小投資者對於一些領域不熟悉，很有可能賠的血本無歸，但是交給專業的人來運作就不一樣了，他們可以使用專業的知識來尋找合適的投資機會。

即使是基金是一個比較好的投資方式，但是其實在國內的接受度並不是很高。基金在國內的發展時間比較短是一個原因，還因為國內的基金行業不是很規范。比如各個基金之間的利益輸送，說白了就是基金經理與內部人員進行各種操作，來坑投資者的錢，也就是俗稱的割韭菜。

但是這並不能說明基金這個模式本身是有問題的，行業不規范會慢慢被整頓，也總有一些人是在認真經營。總之，基金依然是一個很好的投資方式。

㈢ 產業投資基金與投資基金的區別謝謝！

產業投資基金屬於投資基金但有他的特點：
產業投資基金是一大類概念，國外通常稱為風險投資基金和私募股權投資基金，一般是指向具有高增長潛力的未上市企業進行股權或准股權投資，並參與被投資企業的經營管理，以期所投資企業發育成熟後通過股權轉讓實現資本增值。根據目標企業所處階段不同，可以將產業基金分為種子期或早期基金、成長期基金、重組基金等。

產業投資基金具有以下主要特點：

第一，投資對象主要為非上市企業。

第二，投資期限通常為3－7年。

第三，積極參與被投資企業的經營管理。

第四，投資的目的是基於企業的潛在價值，通過投資推動企業發展，並在合適的時機通過各類退出方式實現資本增值收益。

㈣ 投資何種基金比較恰當急~

一位受過良好教育且將來會有較高預期收入的年輕女士想投資基金，這里我給她制定了兩套方案，第一套是假定她的風險偏好是中性的，第二套假定她很喜歡風險。

白領麗人型

如果客戶是追求中等風險水平下獲取穩定收益的群體，尤其是那些收入穩定、日常消費支出較多，缺乏理財計劃的女性白領人士，期望資產的增值能夠彌補白領女性因為消費需求大而產生的缺口，並達到培養良好理財習慣的目的，那麼可以選擇"白領麗人型"組合。

方案比例建議如下：積極型基金30％，適度基金型基金40％，儲蓄替代型基金30％。這種組合資產配置全部是股票型基金，以穩健投資風格的基金充當組合的核心部分，在控制風險的前提下，獲取長期穩定的收益，同時保持了一定比例流動較強的儲蓄替代型產品，以應付定期現金消費需求。

或者

白領精英型

如果客戶屬於追求較高風險水平下獲取較高收益客戶群，尤其是那些收入穩定、工作繁忙、短期內沒有大額消費支出，想穩步提升個人財富數量的男性白領人士，可以選擇白領精英型組合。

方案比例建議如下：積極型基金投40％，適度積極型基金投40％，儲蓄替代型基金投20％。這種組合，資產配置多數也是股票型基金，以積極投資風格的基金充當組合的核心部分，兼顧風險控制條件下，謀求資產長期穩定增值。

㈤ 投資基金的幾種基金

投資基金名稱 簡稱 概念 投資對象 主要資金來源 投入階段 投資周期 基金規模 管理模式 獲利（退出）方式 行業知名機構 私募股權投資基金 PE 通過私募形式對私有企業，即非上市企業進行的權益性投資，通過上市、並購或管理層回購等方式，出售持股獲利。 通常為已產生穩定現金流的上市前企業。但不得投資於房地產行業。 公司或有限合夥制股東投資或通過信託計劃向少數機構或個人投資者募集。 上市前 通常為1-5年 國內一般為5億元以上 公司制、有限合夥制和信託制，向投資企業委派董事或監事。 IPO,股權回購和兼並收購以及破產清算退出 貝恩資本、軟銀資本、凱雷集團、厚朴投資、賽富基金、紅杉資本、IDG、新天域資本、弘毅資本、鼎暉投資、啟明創投、中國風投、建銀國際、中信資本等。 私募證券基金 PSF 與PE募集方式相似，但主要是投資於上市企業的股票和其他有價證券。 上市企業的股票和有價證券。 公司或有限合夥制股東投資或通過信託計劃向少數機構或個人投資者募集。 不確定 不確定 國內一般為5億元以上 直接或委託管理 證券市場的自由交易或其他證券的轉讓。 風險投資基金 VC 又叫創業基金，以一定的方式吸收機構和個人的資金，投向於那些不具備上市資格的中小企業和新興企業，尤其是高新技術企業。 投資面廣，包括尚未形成規模和穩定現金流的高新技術企業、市場前景廣闊的傳統行業和具有新模式的零售行業等。 除與PE渠道相同外，VC的投資者通常主要為長期資金的投資者。如保險公司、銀行信託金、社保基金等。 企業初期至上市前 3-5年 國內一般為1億元以上 公司制、有限合夥制和信託制，向投資企業委派董事或監事。 IPO,股權回購和兼並收購以及破產清算退出 天使投資基金 AI 專門投資於企業種子期、初創期的一種風險投資。 原創項目構思或小型初創企業。 財政撥款、政府配套資金、社會捐贈等。 初創期 不確定，通常為5年以上。 國內一般為1億元以上 輔導為主，不參與企業運作 股權回購或破產清算。 聯想天使基金、泰山天使創業基金等。 政府引導基金 FOF 以政府主導成立的基金，其目的在於通過引導基金吸引投資成立創業投資基金或私募股權基金等其他投資基金。也叫基金中的基金，同樣也是私募股權基金的一種特殊形式。 通常為本地區內各PE或VC機構。 支持創業投資企業發展的財政性專項資金；引導基金的投資收益與擔保收益；閑置資金存放銀行或購買國債所得的利息收益；個人、企業或社會機構無償捐贈的資金等。 不確定 不確定 國內一般為5億元左右 企業接受政府結構業務監管與指導。 IPO,股權回購和兼並收購以及破產清算退出 蘇州工業園區創業投資引導基金、北京海淀區創業投資引導基金、上海浦東新區創業風險投資引導基金、天津濱海新區創業風險投資引導基金等。 信託投資基金 Its 投資信託，即集合不特定的投資者，將資金集中起來，設立投資基金，並委託具有專門知識和經驗的投資專家經營操作，使中小投資者都能在享受國際投資的豐厚報酬不同的減少投資風險。 運作上和PE及PSF一致，投資對象不固定，主要是有價證券和實體。 由信託公司發行的信託計劃募集。 上市前 2-5年 不確定 不參與企業管理，基金由受託人決策委員會決定，可委託投資顧問進行投資 IPO,股權回購和兼並收購以及破產清算退出 信託公司。如中融國際信託公司、中信信託有限公司等。 產業投資基金 IIF 以產品或服務為投資對象，通過企業經營獲利的一種投資基金。 以促進產業發展為目標，主要投資於特定行業的具有潛力的中小企業。不得投資於承擔無限責任的企業。 保險公司、銀行、養老基金、FOF、政府機構、企業或個人等長期投資者。 上市前 3-7年 最低1億元，國內一般為20億元以上 高度參與被投資企業進行管理。 IPO,股權回購和兼並收購以及破產清算退出 渤海產業投資基金、航天產業投資基金、船舶產業投資基金、浙商產業投資基金、中信產業投資基金等。 戰略投資基金 SIF 是指與自身企業經營的產品和服務有關聯的或上下游企業為投資對象，通過投資這些企業擴大自身產品和服務的市場佔有率，增強自身企業核心競爭力和創新能力的基金。 自身企業經營的產品和服務有關的或上下游企業。 大型或行業龍頭企業。 不確定 不確定 不確定。如可口可樂179億港元 參與被投資企業管理。 通過資本增值獲利退出。不排除PE退出模式。 可口可樂全球戰略投資基金 投資基金的特點：
1、化零為整；
2、可通過專業手段降低風險；
3、可以享受稅收優惠；
4、更廣泛吸收國外資金。

㈥ 投資基金的發展趨勢

（一）基金業將長期保持穩定增長趨勢。證券投資基金為廣大中小投資者拓展了投資渠道，對於資金有限，投資經驗不足的廣大中小投資者來說，難以做到組合投資、分散風險的能力。投資基金作為一種金融工具可以把投資者的資金匯集起來進行組合投資，由專業管理和運作，其投資者收益可觀、資產增長較穩定以及良好的風險規避功能，從而大大地拓展了廣大中小投資者的投資渠道。 從而滿足廣大中小投資者資產保值增值的需求。同時，我國的潛在的個人投資需求巨大，特別是隨著社會保障體制改革的推進落實,社會公眾對投資理財尤其是長期投資的需求變得愈發迫切和強烈。證券投資基金通過提供多樣化的產品,發揮機構投資者的專業優勢,能夠在較廣范圍內和較大程度上滿足社會公眾的長期投資理財需求,為基金投資者獲取長期穩定的回報。可以預見,社會公眾的投資理財需求將為我國的證券投資基金提供持續的資金來源,能夠保證基金的大發展。
（二）股票型基金的佔比將有所下降，股票在所有基金產品中的配比也有所下降。一方面市場中的投資工具慢慢豐富，不僅有短期融資券、中期票據、企業債、商業銀行及金融機構債、外國債券、資產支持證券、公司債、可轉債及可分離債等各種債權工具，也增加了各種衍生金融工具，擴大的基金的投資范圍；另一方面，為滿足不同投資者的不同風險偏好和收益率的組合，各種創新基金產品紛紛問世，如近期發展很快的結構分級基金，投資於海外的QDII基金和滿足人們穩健投資需求的混合基金和債券基金，這些基金的快速發展相對減少了股票型基金佔全部基金的比重。
（三）隨著公募、私募基金對人才競爭的白熱化進程進一步加劇，公募基金業的股權激勵問題將有望得到根本解決。建立良好的互相制約的公司治理制度，保證基金公司長期、可持續發展。海外市場的實證分析也顯示，公募基金和對沖基金長期業績表現的差距很有限，我國現存的狀況也主要是由於激勵機制不完善，公募優秀人才流失所導致。從資產管理的規模來看，海外成熟市場上也始終是公募基金占據主體地位，而私募基金更多的是一種補充和完善。這樣一個格局實際上是資產管理行業生態自我平衡的一個必然結果，因為資產管理行業整體的回報總是有回歸均衡的趨勢，追求超額利潤的行為本身實際上會導致超額利潤的減少乃至消失。我們認為，隨著中國資本市場的發展，基金業人才培養機制和人才激勵機制的進一步完善，中國公募基金業將和私募基金保持均衡穩定、互相促進的積極健康常態。
經過十二年的快速成長，中國基金業管理的資產規模已經躍上2萬億元的台階。今天的公募基金，已經成為中國資本市場中的一支重要力量，同時也已成為推動中國國民財產性收入增長最重要的力量之一。在過去的十二年中，中國基金業的發展首先是全行業長期堅持由財產信託、契約關系、組合投資和公開信息披露等要素構成的共同基金制度規范運營的結果，也是依靠強化基金業專業的資產管理能力、依靠整個行業在公司治理和產品設計等方面持續創新的結果。今天的中國基金業在獲得了巨大發展的同時，也面臨著前所未有的激烈競爭和巨大挑戰。然而，中國基金業未來的發展空間正在今天的競爭格局之中孕育，中國基金業新的成長動力也正在今天的競爭格局之中生長。繼續堅持「規范、專業、創新」將仍然是中國基金業在競爭中打開未來成長空間的必由之路。（篇幅有限，請參考資料）

㈦ 基金投資基礎知識

第一步明白什麼是基金

說白了，基金就是你投出的一部分錢交給基金公司,基金公司的操盤手再用你的錢去投資,一般都是股票的形式。也相當於你花錢請專業人士替你炒股。所以選擇好的基金公司非常重要!只有基金公司賺了錢，你才有錢賺。

從廣義上說，基金是機構投資者的統稱，包括信託投資基金、單位信託基金、公積金、保險基金、退休基金，各種基金會的基金。在現有的證券市場上的基金，包括封閉式基金和開放式基金，具有收益性功能和增值潛能的特點。從會計角度透析，基金是一個狹義的概念，意指具有特定目的和用途的資金。因為政府和事業單位的出資者不要求投資回報和投資收回，但要求按法律規定或出資者的意願把資金用在指定的用途上，而形成了基金。

第二步關於盈利和虧損如何計算

就是說，基金公司賺了會按你買的股數、當天的單位凈值和贖回日期的凈值差給你相應的紅利。賠了,你同樣要以所購股數和凈值差分攤損失。

第三步其他費用

購買的時候會收取一定的手續費，一般是0.012每股，贖回的時候手續費是0.005，打個比方，如果你購買當天的單位凈值是1元，你買了10000股（一共是一萬元），你一共需要交170元的手續費。如果用網上銀行購買，會有相應的折價，大概手續費是110左右。各個銀行的手續費不一樣。

第四步基金時期

一般分為認購期、運作期(封閉期)、申購期三個階段。剛開始的時候是認購期,一般是半個月左右,在這半個月里你只能購買不能贖回(賣出),買入價一般是1元。然後進入運作期(封閉期),在這段時間里基金公司拿你的錢去建倉,也可以說是一個准備期,一般不超過三個月,打開之後大部分基金會有所漲幅,也有部分會回落變成0.9*或者更低,這個時候不要以為你賠了,因為你的投資才剛剛開始。接下來進入申購期,此時你已經可以自由買賣了。

第五步基金風險

風險是肯定會有的,因為有掙就會有賠,主要是看你所選的公司實力和營運狀況。但是客觀的來說,基金投資是一項長期投資,不像炒股,賺錢賠錢都很容易。因為近半年以來股市看漲,而且良性循環,所以基本上沒有一支基金是長期虧損的,前提是你投資至少半年以上。［什麼是基金風險］

第六步具體例子講解

打個比方,那景順長城來說,12月7日買入的價格是1.117,12月8日開始是連續下跌,因為整個股市也是看跌,從12月11日開始持續上漲到12月15日是1.186,也就是說如果你在12月7日到11日之間贖回那麼你肯定會賠錢,12月11日到13日單位凈值長到1.134你能把手續費掙出來,從1.134到1.186的差就是你每股的利潤。可能從12月15號後還會跌,你的利潤會逐漸縮小甚至更低。推理,這就是基金的漲漲跌跌,基金的漲跌一般與股市大盤的漲跌有關,不出意外是成正比關系。由於大盤在波動的狀態下持續上漲,所以基金也是緩慢上升的(近半年來)。

第七步教你怎樣買基金

一般是銀行代理,不同的銀行代理的基金種類也是不同的;或是在基金公司的指定地點直接購買。在銀行購買時拿本人身份證和一張存有購買金額的借記卡在窗口辦理。時間是上午9點半到11點辦,下午1點到3點。

第八步投資基金其他問題

基金再投資:就是指已經分紅過後又重新回落的基金,這種基金會落後的價格一般和新發行的差不多,好處是免去了2、3個月的准備期,可以自由買賣;不利之處是往往買家要比新發行時的1元稍高一些,但不會高得太多。

第九步分紅問題

價格回落的時候,利潤已經按照你買的股數和單位凈值差回報給你了,所以不用擔心在分後之前的贖回時期問題。比方說你花1元買了10000股(一萬元),半年之後在單位凈值1.717的這天分紅後又回落到1塊,那麼去了0.017的手續費,你每股掙0.7元即7000。這部分利潤,如果打算繼續投資會變為你的基金股數,如果贖回會變現。

第十步結論

基金不失為一種較好的理財方式,雖然有一定的風險，但是比股票來說要少的多，所以非常適合新手投資第一步可以選購基金的主要原因。但是一定要非常謹慎的選擇發行公司,而且不能著急,至少要投資半年以上較為保險,總的來說和股票相比,風險小,長期持有回報率較高,(在股市正常運轉的環境下)一般是凈回報60%-80%。

㈧ 證券投資基金的發展

在18世紀末、19世紀初產業革命的推動後產生的，而後興盛於美國，已經風靡於全世界。
在不同的國家，投資基金的稱謂有所區別。英國和中國香港稱之為「單位信託投資基金」；美國稱為「共同基金」，日本和中國台灣則稱為「證券投資信託基金」。這些不同的稱謂在內涵和運作上無太大區別。投資基金在西方國家早已成為一種重要的融資、投資手段，並在當代得到了進一步發展。20世紀60年代以來，一些發展中國家積極仿效，愈來愈運用投資基金這一形式吸收國內外資金，促進本國經濟的發展。
1997年11月14日，我國頒布《證券投資基金管理暫行辦法》；2004年6月1日頒布了《證券投資基金法》。以這兩部法律為界點，我國的基金行業主要分為三個階段，即早期探索階段（20世紀70年代——1997年11月）、試點發展階段（1997年—2004年6月）、快速發展階段（2004年6月1日——至今）。
這不僅支持了我國經濟建設和改革開放事業，而且也為廣大投資者提供了一種新型的金融投資選擇，活躍了金融市場，豐富了金融市場的內容，促進了金融市場的發展和完善。